作者丨王金磊 機(jī)構(gòu)丨山東德衡律師事務(wù)所 本文為威科先行首發(fā)文章 案情簡(jiǎn)介 某上市公司A,,曾經(jīng)還是一家普通的非上市股份有限公司時(shí),出于做大做強(qiáng)公司之目的,,決定實(shí)施“股權(quán)激勵(lì)”:一方面是為激勵(lì)公司打工人尤其是技術(shù)崗,、管理崗核心員工繼續(xù)為公司努力工作,另一方面也是為實(shí)現(xiàn)融資目的便于后續(xù)上市,。該公司采取的股權(quán)激勵(lì)方式就是由公司實(shí)控人設(shè)立了某有限合伙企業(yè)B作為員工持股平臺(tái),,該平臺(tái)直接持有A公司的股份。而受到激勵(lì)的核心員工通過(guò)受讓該有限合伙企業(yè)B中原有合伙人的“出資份額”(雖然員工當(dāng)時(shí)認(rèn)為他們是認(rèn)購(gòu)了“股權(quán)”,,但從法律角度不能這么界定)而對(duì)A公司實(shí)現(xiàn)間接持股。 在辦理股權(quán)激勵(lì)當(dāng)時(shí),,該公司與被激勵(lì)對(duì)象(核心員工)雙方簽訂了《股權(quán)激勵(lì)協(xié)議》,,明確約定了將來(lái)員工離職時(shí)需要協(xié)助辦理“退股”等條款,至于雙方爭(zhēng)議解決方式也進(jìn)行了約定,。 后被激勵(lì)對(duì)象按約定受讓了出資份額,,并按約定向B有限合伙企業(yè)(員工持股平臺(tái))實(shí)際出資。經(jīng)過(guò)工商登記備案,,受激勵(lì)的員工成為了B企業(yè)的有限合伙人,。 而A公司經(jīng)過(guò)不斷發(fā)展壯大,如期上市,。其股票市值也不斷攀升,。發(fā)展勢(shì)頭一派欣欣向榮。所有這些,,讓受到股權(quán)激勵(lì)的打工人們既興奮又期待,。 爭(zhēng)議焦點(diǎn) 讓打工人始料未及的是,眼瞅著公司上市后發(fā)展形勢(shì)大好,,但是出于一些原因,,老東家不想或不能繼續(xù)留用部分老員工了,。對(duì)有的受激勵(lì)對(duì)象是勞動(dòng)合同到期后不再續(xù)簽,有的則是公司要單方解除勞動(dòng)合同,。受激勵(lì)對(duì)象作為公司員工的身份即將不保,,按《股權(quán)激勵(lì)協(xié)議》約定也要把“股份”退出,而這時(shí),,雙方爭(zhēng)議就產(chǎn)生了,。“為公司奉獻(xiàn)了十年八年了,,眼瞅著公司也上市了,,股票也開(kāi)始值錢了。公司說(shuō)不續(xù)合同就不續(xù),,職工權(quán)益如何保護(hù),?即使退出,也得按照股票市值退,!”在持股員工的樸素認(rèn)知里,,這種觀點(diǎn)似乎占了大多數(shù)。而公司顯然是希望按合同辦事,,因?yàn)殡p方的《股權(quán)激勵(lì)協(xié)議》并沒(méi)有關(guān)于參照市值退股的約定,,只約定了應(yīng)通過(guò)持股平臺(tái)向普通合伙人轉(zhuǎn)讓出資份額、且鎖定期內(nèi)退股對(duì)價(jià)為員工的出資本金加利息,。而員工對(duì)此難以理解和接受,,也不配合辦理退股手續(xù)。雙方于是對(duì)簿公堂,。 實(shí)務(wù)觀點(diǎn) 以上案例在現(xiàn)實(shí)中并不少見(jiàn),,且具體情況各有特點(diǎn)。在案例庫(kù)檢索此類糾紛時(shí),,很輕易就能查到相關(guān)案例,。概括來(lái)說(shuō),就是曾經(jīng)作為上市公司股權(quán)激勵(lì)對(duì)象的員工(主動(dòng)或被動(dòng))離職了,,其通過(guò)員工持股平臺(tái)(本文中僅指有限合伙企業(yè)方式,,當(dāng)然還有有限責(zé)任公司等其他方式)享有的“間接持股”該不該退?該如何退,?作為用人單位的上市公司在勞動(dòng)合同到期后不再續(xù)簽甚至單方違法解除勞動(dòng)合同的,,是否影響到員工持股計(jì)劃的履行? 縱覽當(dāng)下的幾種判例風(fēng)格,,應(yīng)該說(shuō)審判機(jī)關(guān)的裁判尺度還是稍有差異,。具體可以分為: 第一種觀點(diǎn)認(rèn)為:公司作為用人單位,若其系違法解除勞動(dòng)合同,則屬于不正當(dāng)?shù)拇俪闪恕皢T工離職”的條件,。從公平角度,,不應(yīng)認(rèn)定“員工離職”的條件成就。應(yīng)駁回公司(通過(guò)有限合伙持股平臺(tái))據(jù)此要求員工“退股”的訴求,。 第二種觀點(diǎn)認(rèn)為:“員工離職”既包括員工主動(dòng)辭職,、也包括勞動(dòng)合同到期后不再續(xù)簽勞動(dòng)合同、與單位協(xié)商解除勞動(dòng)合同甚至被單位單方解除勞動(dòng)合同等多種方式,。單位是否屬于違法解除勞動(dòng)合同,,僅關(guān)系到單位是否應(yīng)給勞動(dòng)者支付經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金甚至賠償金等。不論單位是否支付了經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金(或賠償金),,只要員工確實(shí)離職了— —雙方確實(shí)已經(jīng)解除或終止勞動(dòng)合同關(guān)系了,,那么員工就不再具有作為“員工持股計(jì)劃”受激勵(lì)對(duì)象的主體資格了。這時(shí)候如果公司(直接或通過(guò)員工持股平臺(tái))主張員工應(yīng)辦理“退股”,,該訴求應(yīng)予支持,。 在此類案例辦理過(guò)程中,爭(zhēng)議焦點(diǎn)通常包括:作為被激勵(lì)對(duì)象的間接持股員工,,從員工持股平臺(tái)上退伙(包括以出資份額轉(zhuǎn)讓方式)的條件是否成就,;作為用人單位和股權(quán)激勵(lì)實(shí)施主體的公司,是否有義務(wù)回購(gòu)員工所持合伙企業(yè)財(cái)產(chǎn)份額,;退伙財(cái)產(chǎn)金額或財(cái)產(chǎn)份額應(yīng)如何計(jì)算和確定等等,。 從作為用人單位的公司的角度來(lái)說(shuō),即使和被激勵(lì)的員工已經(jīng)簽訂了《股權(quán)激勵(lì)協(xié)議》并對(duì)員工離職時(shí)的“退股”事宜進(jìn)行了約定,,由于受激勵(lì)對(duì)象并不直接持有公司的股份,,而是通過(guò)持股平臺(tái)(本文中特指有限合伙企業(yè))“間接持股”,。因此,,受激勵(lì)員工離職時(shí),,公司并不負(fù)有直接向離職員工返還或支付“退股款”的義務(wù),,還是需要借助于員工持股平臺(tái)內(nèi)部關(guān)系來(lái)實(shí)現(xiàn),。 比如2020年8月21日中國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)布的《非上市公眾公司監(jiān)管指引第6號(hào)— —股權(quán)激勵(lì)和員工持股計(jì)劃的監(jiān)管要求(試行)》即明確規(guī)定:“自行管理的員工持股計(jì)劃還應(yīng)符合以下要求:自設(shè)立之日鎖定至少36個(gè)月,;股份鎖定期間內(nèi),,員工所持相關(guān)權(quán)益轉(zhuǎn)讓退出的,,只能向員工持股計(jì)劃內(nèi)員工或其他符合條件的員工轉(zhuǎn)讓;股份鎖定期滿后,,員工所持相關(guān)權(quán)益轉(zhuǎn)讓退出的,,按照員工持股計(jì)劃的約定處理,。” 相關(guān)法律適用 員工持股平臺(tái)引發(fā)的爭(zhēng)議,在法律適用方面主要包括:《勞動(dòng)合同法》相關(guān)法律法規(guī)(公司與激勵(lì)對(duì)象之間存在勞動(dòng)合同關(guān)系)、《合伙企業(yè)法》及相關(guān)規(guī)定(作為員工持股平臺(tái)形式之一的有限合伙企業(yè)和受激勵(lì)員工內(nèi)部之間關(guān)系、LP和GP之間的合伙關(guān)系等)、《合同法》或現(xiàn)行的《民法典》有關(guān)合同法律條款適用(公司與激勵(lì)對(duì)象簽訂的《股權(quán)激勵(lì)協(xié)議》等商事合同),,由于彼此交叉、相互關(guān)聯(lián)的多種法律關(guān)系同時(shí)存在,,注定了此類商事?tīng)?zhēng)議本身的復(fù)雜性及專業(yè)性。尤其是公司和受激勵(lì)員工在雙方的股權(quán)激勵(lì)協(xié)議中若約定仲裁方式解決爭(zhēng)議的,,由于員工持股平臺(tái)企業(yè)并不是仲裁程序的一方當(dāng)事人,,而公司也不具有向員工直接支付“退股”對(duì)價(jià)的主體資格,,如果在仲裁程序中各方協(xié)商不成的,,往往還需要由其他合伙人或持股平臺(tái)企業(yè)通過(guò)另行起訴等方式,,才能實(shí)現(xiàn)促成間接持股員工“退股”的目的,。 鑒于在有限合伙企業(yè)模式的員工持股計(jì)劃下,受激勵(lì)員工系作為員工持股平臺(tái)的有限合伙人,,如果各方在已簽訂的股權(quán)激勵(lì)文件中約定的退股條件不夠清晰,相關(guān)方還可以依據(jù)《合伙企業(yè)法》等法律規(guī)定提出訴求,。而《合伙企業(yè)法》中對(duì)于合伙人“當(dāng)然退伙”的情形及如何結(jié)算等也都有明確規(guī)定。 結(jié)語(yǔ) 針對(duì)現(xiàn)實(shí)生活中存在較多的與員工持股計(jì)劃有關(guān)的爭(zhēng)議,,筆者認(rèn)為,,作為激勵(lì)主體的企業(yè)應(yīng)將對(duì)法律風(fēng)險(xiǎn)的把控前移到制定員工持股計(jì)劃之前,。討論和制訂員工持股計(jì)劃時(shí),,企業(yè)應(yīng)嚴(yán)格按照法律法規(guī),、規(guī)章及規(guī)范性文件要求履行決策程序,兼顧員工與企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)利益,。促使員工充分和全面了解相關(guān)權(quán)利義務(wù)后再作出自主決定,。 而員工持股計(jì)劃實(shí)施過(guò)程中,企業(yè)更應(yīng)守法誠(chéng)信,加強(qiáng)內(nèi)部合規(guī)管理,,尤其和作為被激勵(lì)對(duì)象的員工在勞動(dòng)合同履行過(guò)程中,作為用人單位不應(yīng)無(wú)故提前終止或違法解除勞動(dòng)合同,或以其他不正當(dāng)?shù)姆绞酱俪蓡T工離職等“退股”條件,,以盡量減少相關(guān)爭(zhēng)議的發(fā)生,。 另外,企業(yè)應(yīng)建立健全持股在員工持股計(jì)劃內(nèi)部的流轉(zhuǎn)、退出機(jī)制以及日常管理,、監(jiān)管等機(jī)制,。尤其是對(duì)于員工持股計(jì)劃的變更、終止,、員工持股計(jì)劃期滿后員工所持股份的處置辦法等應(yīng)作出明確的,、不存在歧義的約定。 最后,,對(duì)于作為激勵(lì)對(duì)象和勞動(dòng)者的員工來(lái)說(shuō),,也要不斷提升自身法律素養(yǎng),在決定參加員工持股計(jì)劃之前即對(duì)相關(guān)權(quán)利義務(wù)有清楚和充分的了解,,在簽署相關(guān)協(xié)議書或其他法律文件時(shí),對(duì)于擬簽訂文件的表述是否清晰,、是否會(huì)存在分歧理解等也應(yīng)有獨(dú)立和必要的謹(jǐn)慎判斷,。 總之,在實(shí)踐操作中,,需要相關(guān)利益主體依法依規(guī),、平等協(xié)商、誠(chéng)信履約,。唯有各方共同努力,,才能充分調(diào)動(dòng)和發(fā)揮員工的積極性、主動(dòng)性和創(chuàng)造性,,充分發(fā)揮員工持股計(jì)劃應(yīng)有的制度優(yōu)勢(shì),,實(shí)現(xiàn)利益共享,風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān),,不斷推動(dòng)企業(yè)穩(wěn)定,、健康和長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。 作者簡(jiǎn)介 王金磊 山東德衡律師事務(wù)所 律師 擅長(zhǎng)領(lǐng)域:公司治理,、商事合同,、股權(quán)投資、行政法律事務(wù) 王金磊律師系山東德衡律師事務(wù)所資深律師,,聯(lián)席合伙人,。執(zhí)業(yè)以來(lái)一直以公司治理、商事合同及爭(zhēng)議解決,、行政法律服務(wù)等為主要業(yè)務(wù)方向,。曾為多家政府機(jī)關(guān)及國(guó)資國(guó)企客戶提供常年法律顧問(wèn)服務(wù)或?qū)m?xiàng)法律服務(wù)。所服務(wù)的國(guó)企客戶涉及能源,、化工,、物流倉(cāng)儲(chǔ)、房地產(chǎn)經(jīng)營(yíng)等行業(yè),。 |
|
來(lái)自: 昵稱70808058 > 《回購(gòu)》