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讀書3-8 閱讀筆記總結于《贏得輸家的游戲》 更多內(nèi)容推薦購買正版原書閱讀

8，如何獲得一個幸福的晚年

大家好,，歡迎做客今日頭條,，500本投資筆記，今天我們繼續(xù)讀贏得輸家的游戲這本書,。昨天我們講到了指數(shù)投資才是長期投資成功的秘訣,，接下來，作者又給了我們十條建議,，

第一,，存錢，只有你養(yǎng)成了存錢的好習慣,，你才會積累你的資本,，有了資本，你才能獲得資本利得,，通過投資建立財務安全,。

第二，千萬不要投機取巧,，沒有任何一個投資大師是長期靠賭運氣,，從別人的口袋里賺錢的。

第三,，不要以稅收為原則影響投資,，這條適用于美國，因為美國是收資本利得稅,，我們這兒不收,。

第四，不要把自己住的房子當作是投資,，因為你要一直住下去,，他不是投資,，而是消費。

第五,，永遠不要做商品交易,，因為沒有一個人能夠從商品交易里賺到錢，除了商品經(jīng)紀人,，他賺了傭金,。

第六，千萬不要被理財金融機構的銷售們忽悠了,，他們的目的是從你那里拿提成,，而不是替你賺錢。

第七,，不要投資新的資本市場工具,。這里所說的工具就是炒股軟件啊，理財工具等等,。這些工具對你的投資沒有任何幫助,，他只是為了賣給你賺錢。就像這個笑話,，一個釣魚新手去漁具店買魚餌,，他看到各種五花八門的魚餌，覺得很有意思,，就問老板,，魚真的很喜歡吃這些魚餌嗎？老板回答說,，我們又不賣給魚,，我們是賣給你的，所以你感興趣最重要,。

第八,，不要只購買債券，我們都知道投資債券很安全,，但是如果你只保守的投資債券，債券短期交易手續(xù)費很高,，而且也存在波動性,，更重要的是，它不能夠長期抵御通脹,。

第九,，明確你自己的長期目標，并把它寫下來,，照著這個目標,，堅持去做,。每年總結一次，十年來個匯總,，驗證你的方法是否有效,。

第十，千萬不要相信自己的感覺,，買在無人問津處,，賣在喧囂鼎沸時，大家都很樂觀的時候,，我們反而要提高警惕,，當我們快要堅持不下去的時候，反而是最有希望的時候,。做投資,，你可以根據(jù)市場情況來做很多次的預測，進而查看自己的判斷是否準確,，但是這些判斷不是作為投資的依據(jù),。任何人的判斷錯誤概率都很大，必須保證雖然我們判斷錯很多次,，但策略上不能出錯,。

那些爭強好勝，急功近利,，總想打敗市場一夜暴富的人,，在投資市場上反而偷雞不成蝕把米。反而做一個佛系的投資者,，無欲無求,，跟著市場一起成長，和市場站在一起,，變得不可戰(zhàn)勝,。

作者說，我們應該站在家庭這個框架下,，把時間拉長到最大化,，甚至超過我們自己的一生，因為你的財富投資框架是可以傳承的,。站到這種維度下,，你那些用不到的錢就要100%的投資到股票里，只有這樣才能博取長期的收益,，時間越長,，復利到后面越是強大。因為長期來看，扣除通脹后,，國債只有0.8%的收益,，債券只有年化2.1%，股票能夠跑贏通脹7%,，但是股票短期又像是個神經(jīng)質(zhì)一樣很不穩(wěn)定,，很可能一年會虧掉一半，我們把股票可以看作是面惡心善的好人,，而國債則是面善心惡的壞人,，買國債就像在溫水里煮青蛙，等你發(fā)現(xiàn)問題的時候,，為時已晚,。

股市的下跌，有的時候真能夠讓你心灰意冷,，因為那種堅持與等待,，實在是漫長。比如在1977年到1982年,，扣除通脹因素，道瓊斯指數(shù)五年跌去了63%,，如果拉長到20年的時間,，從60年代到80年代,，美國股市跌去了八成。所以我們要有這種心里準備,，雖然長期投資指數(shù)沒有風險,，但是中短期會表現(xiàn)很差,，這個表現(xiàn)很差的時間一定能夠超過你能忍耐的時間,，所以在做投資的時候，我們一定要記住兩點,，第一，千萬不要買的太貴,，在牛市里,，我們只賣不買，在熊市里,，我們只買不賣,。第二，你需要有足夠的收入,，來保證你的日常開銷,。也是我們常說的，那些你永遠不用的錢才可以投入到股市里,。如果你非要從你的投資里取錢,，補貼家用，那么,，每年取出的份額不能超過投資總資產(chǎn)的3%,。

作者假定扣除通脹之后真實回報率7%的情況下，在你90歲的時候花光你所有的儲蓄,，按65歲退休,，退休后每年能夠有十萬塊錢用于生活消費，這個標準其實我們就可以過一個相對幸福的晚年,。要想達到這個標準,，如果你25歲沒有儲蓄，那么你就需要每年存兩萬塊錢用于投資,，如果你40歲沒有存款,，那么你就需要每年存五萬塊錢才夠用，如果你在25歲到45歲之間,，只需要手頭有80萬的存款,，基本就夠用了，以后不需要再存錢了,。

如果你是一個已經(jīng)退休的人員,，那么，你需要做到三點,，第一,，把你的錢在熊市的時候放進指數(shù)。第二,，每年取出不超過總資產(chǎn)的3%到4%,，千萬不要觸碰你的倉位，如果你在熊市的時候把錢都取出來,，那么后期上漲的時候你就沒有錢可賺了,。第三，把三年內(nèi)要用到的錢放在貨幣基金里,，把五年左右要用的錢放在債券里,，把長期不用的錢全部放進股票指數(shù)里。這樣你就構建了一個初級的長期投資計劃,。

投資市場上有各種各樣的騙局,，在美國最著名的就是麥道夫案，麥道夫說,，自己有獨家秘訣,，可以讓他在無論市場什么情況下都能夠穩(wěn)定的獲得10%的回報，從1992年到2008年,，這個騙局持續(xù)了16年,，8000多名投資者上當受騙，這其中還有很多的專業(yè)投資機構,。它這個每年能夠穩(wěn)定獲得10%的收益，就已經(jīng)超越了股市的合理范疇,。最后麥道夫案被確認為龐氏騙局,，750億美元從他的手里蒸發(fā)了。冰島這個國家在2008年幾乎破產(chǎn),，其實他也是玩的麥道夫的龐氏騙局,，當時，冰島人通過不停的借貸,，買房買車買家具，還給老人發(fā)豐厚的養(yǎng)老金,。最后,，金融危機爆發(fā)，冰島再也不能向國際機構借錢了,，他這種借新還舊的游戲就玩不下去了,，當時冰島人人均負債25萬美元。我們一定要記住,，當一件事情超出常識了,，那就一定要加倍小心，可能是一個騙局,。

作者說,，這種騙局對于大多數(shù)投資者來說，其實影響并不直接,，只對當事人就是個悲劇。但是很多人會被這個消息嚇壞,，在極度恐慌的情緒當中清倉離場，從而錯失復蘇的機會,，造成永久的損失,。每次市場大跌,，都會有很多投資者這么做,。股市的價格由人們買賣來決定，買的人多,，股價就會上漲,，賣的人多,，股價就會下跌,。大眾是非理性的,，群體是無意識,，就像羊群一樣,，遇到危險,，他們就集體向一個方向逃跑,，市場下跌,，到處都存在著鬼故事，這時候人嚇人,，嚇死人，很多人就恐懼的割肉離場,，造成永久性損失,。這時你要是勸他堅持住,，這時候只買不賣,，是市場的估值低點，不被口水淹死,，估計也是沒朋友了。

明天我們繼續(xù)講,，作為普通投資者，面對市場的大跌,，我們?nèi)绾问杞庾约旱那榫w,，控制住恐懼。關注頭條號,，伍佰本投資筆記,，免費收聽財經(jīng)類書籍解讀,。讓我們一起完成500本書的精讀目標,，掌握真正的財富密碼。如果你在這里學到了有用的財經(jīng)知識,，請把這篇文章轉發(fā)出去,，讓更多的人和我們一起每天進步一點點,。