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關(guān)于交易,，我覺得寫到這里，似乎已經(jīng)沒有什么可寫的東西,。因為交易本身并不復雜,，猶如一個游戲，把玩游戲的方法或規(guī)則說清楚了,，就可以玩了,。為了讓大家明白為什么是這樣的規(guī)則而非那樣的規(guī)則，又說了這樣的規(guī)則背后的哲學思想,。為了佐證,，又給大家提供了一些好書、好文,。余下的事就是各位看官自己的事情了,，接受并執(zhí)行，是緣,；接受不執(zhí)行,，也是緣；不接受更談不上執(zhí)行,，當然還是緣。一切隨緣,！ 十年前我主要靠預測來完成交易,；五年前我主要靠分析來完成交易；現(xiàn)在我主要靠規(guī)則來完成交易,?；仡櫸业慕灰壮砷L之路時發(fā)現(xiàn)：我事實上是在逐漸的減少自由意志，而又逐漸的增加冰冷的規(guī)則,。（減少主觀,，尊重客觀！這八個字是走向或進入成功的交易之路的口訣,，謹記謹記?。?br> 交易是藝術(shù)還是科學？或者說交易行為的實現(xiàn)是更多的靠不可量化的直覺分析還是更多的靠冰冷的規(guī)則,？也許交易行為的實現(xiàn)必然是藝術(shù)與科學的結(jié)合,，但現(xiàn)實讓我越來越遠離藝術(shù)的成分。（社會上很多尚不明白又自以為是的人經(jīng)常說交易是一門藝術(shù),，聽上去玄妙無比,、高深莫測,。呵呵，不知是可笑還是可悲,？） 交易者在市場面前的價值到底是什么,？現(xiàn)在我對市場有一種前所未有的敬畏！（大多數(shù)人用“敬畏”這個詞,，我明白他們想說什么,。還是用“尊重”一詞更加貼切。敬畏,，是一種態(tài)度也是一種情緒,，會引起歧義，令人膽戰(zhàn)心驚,。尊重,，則是一種態(tài)度而不帶有情緒。市場,，就是客觀,、真相也。） 同樣也前所未有的感到自己的渺小,。人類有自由意志嗎,？未來是被上帝安排好的嗎？這是一個古老的哲學命題,。如果人在未來面前真的無能為力,，從而人定勝天是不可能實現(xiàn)的奢望。那么這是否給每個人一種凄涼的感覺,？ 十年來我對交易行為自己選擇的余地已經(jīng)變得越來越小,，我也越來越發(fā)現(xiàn)我在市場面前真的無能為力。曾經(jīng)進入市場時的那種激情與壯志已經(jīng)幾乎變成一種永遠不能實現(xiàn)的奢望,！成功的自豪感,、分析市場的樂趣、人定勝天的自我價值,，已經(jīng)漸漸離我遠去,。這未免讓我感到一種莫名奇妙的凄涼感！（我本人大概花了一年的時間明白了“人定勝天”這個理念荒謬之極,！“天”是什么,？大概許多人會說卻從來沒有明白過。天,，就是宇宙規(guī)律,、或者我們經(jīng)常說的客觀規(guī)律，即天道也,。我們這個世界之所以沒有完美,，是因為我們無法完完全全地認知所有的客觀規(guī)律,。我們在交易中之所以會發(fā)生虧損，是因為我們根本無法完完全全地認知市場的演變規(guī)律,！原因很簡單,，市場的演變規(guī)律是所有參與市場的人的合力所致，而這樣的合力隨著人的情緒變化而變化,，沒有量化的可能?。?br> 因為“虧損函數(shù)永遠比獲利函數(shù)陡峭”，所以止損是絕對的,。沒錯,，虧損50%要獲利100%才能持平，但獲利50%只要虧損33%就能回到原地,。你可以連續(xù)獲利100次,，但被市場掃地出門只需要一次就夠了！（這樣的說法我們經(jīng)常耳聞,，實際上是夸大其辭?。?br> 我曾經(jīng)滿倉持有并且虧損80%以上，（我要問,，為什么會虧損80%,？原作者把虧損的原因歸罪于重倉是非常錯誤的理念！那么如果是輕倉,，虧損80%就不是虧損嗎,？問題不在于倉位的輕重，而在于止損的位置或幅度比例,。） 曾經(jīng)慘重的虧損讓我必須接受絕對止損的現(xiàn)實,。對于靠沒有彈性的預測來實現(xiàn)的交易，預測正確的價值永遠小于預測錯誤的代價,。（這句話非常正確,！預測并非一貫錯誤,。）所以我永遠不會為任何理由下一個沒有彈性的賭注,。 因為“失去自己的位置是誰也付不起的代價，甚至洛克菲勒”,，所以離市的交易行為也是絕對的,。所謂止損就是把可能的錯誤當作錯誤來處理，那么我為了避免傷及元氣自然就要喪失正確率,。也就是說,，我如果想靠交易盈利就必須依賴于大的賠率，或者說大的利潤,。（這段話寫得有些澀口,，意思是說要想盈利,，主要靠大的波動行情，就是讓利潤奔跑的行情,。一般情況下,，即使后來的行情結(jié)果證明那段行情的介入是正確的，但是在過程中有危險就要離場,，以控制住虧損,。這種話聽上去有道理，實際上并非如此,。一段讓利潤奔跑的行情在開始的時候,，經(jīng)常會有些挫折，究竟該怎樣止損,，關(guān)系到成與敗,。大多數(shù)人按照主觀設定的止損比例或K線形態(tài)止損，會在一波強勢行情的開始階段被硬生生地甩出來,。如果能做到“隨勢止損”,，一般情況下甩不出來。當然,，要做到隨勢止損,，必須有合理的交易系統(tǒng)來規(guī)范。） 一個交易者的正確率越高,，就越不用忌諱放走利潤,。但我可不行，我必須依賴不經(jīng)常出現(xiàn)的大利潤來彌補我的止損成本,。大多數(shù)人靠偶然來破滅,，而我是靠偶然來（抵消虧損）獲利。如果利潤是沒有成本的不勞而獲,，那么放走大的利潤也沒有什么可指責的,，但我恰恰有很多由止損帶來的成本。 從某種意義上來講,，我的交易能否長期獲利,，完全是取決于我對大利潤的把握。丟掉位置我將無法生存,，所以當趨勢沒有壞到一定程度的時候,，我就不能離開。（這是正確的,！不僅要讓利潤奔跑,，而且要讓利潤盡情地奔跑，才可能把因“截短虧損”而致的虧損補回來,，令總賬長期穩(wěn)定盈利,。） 在股市上,，我是通過一種機械的框架來作為保險絲，從而通過自身的分析來實現(xiàn)交易行為的,。換句話來說,，就是危機通過冰冷的框架來解決,回憶起來曾經(jīng)在股市上，我總是經(jīng)歷一種奇怪的現(xiàn)象,。 由于我有10年的炒股經(jīng)驗,，所以我對股市確實有一種感覺?；蛘哒f,，我的觀點經(jīng)常是對的！同時我有一套機械的系統(tǒng),，能夠產(chǎn)生冰冷的信號,。我總是想在微觀上用自由意志的分析來超越這種冰冷的信號，當然宏觀上我不會和趨勢抗爭,。我經(jīng)常能夠把系統(tǒng)略微的拋到后面,，但慢慢的系統(tǒng)總能狠狠地追趕過來。在多次占到便宜后總會有不如系統(tǒng)的情況出現(xiàn),。然后拿實際的戰(zhàn)績和系統(tǒng)的理論值來比較的話,，我會發(fā)現(xiàn)我又跑輸給系統(tǒng)了。也許我會在微觀上找原因,，在未來繼續(xù)做同樣的努力,，但是無論我怎么樣都不可能讓自由意志長期領(lǐng)先于系統(tǒng)。 我百思不得其解,！難道我作為智慧生物的人,，絲毫都不能超越那個簡單的系統(tǒng)嗎？要知道那個系統(tǒng)是那樣的簡單,，甚至買賣信號我都能用筆算得出來,。雖然曾經(jīng)我用“鐘擺效應”等等方法來解釋這種現(xiàn)象，但都很難完全解釋的通,?；蛘哒f，即使我意識到了也很難做到,，畢竟我也是人,。（其實很簡單,，系統(tǒng)看似簡單,，但是它是市場價格演變的客觀記錄！市場的結(jié)果演變看似復雜難懂,，其實是你沒有看懂,，它的本身并不復雜,。猶如變魔術(shù)，你沒有學習過變魔術(shù)的原理和技巧,，魔術(shù)就好像很復雜的,。） 現(xiàn)在我開始深刻地反省曾經(jīng)的經(jīng)歷，這時我才恍然大悟,。系統(tǒng)是交易的全部,，預測是沒有意義的。 作為一個交易者,，如果說“系統(tǒng)能夠帶來大的賠率,，或者說潛在利潤額數(shù)倍于潛在虧損額”，那么入市信號也應該是絕對的,。 趨勢跟蹤系統(tǒng)決定了風險有限而利潤無限對吧,？如果建立在絕對的離市的基礎上，那么對于入市信號的選擇的意義又是什么呢,？如果說不是毫無意義,，那么也是基本上沒有意義。（這個原作者的表述有點問題,，簡簡單單的意思繞來繞去說不清,。他的意思是如果不參與市場，那么系統(tǒng)的介入信號對這個不參與的人來說沒有意義,。廢話?。?br> 假設極端的大利潤是初始風險的10倍的話，那么放棄一個開倉信號的正確率必須在90%以上才有意義的,！雖然這是我現(xiàn)在才意識到的問題,，但似乎從一開始的趨勢理念就注定了這樣的結(jié)果。（理論化的語言,，沒用,！什么叫“假設極端的大利潤是初始風險的10倍的話”？誰可以預知最后的極端大利潤是初始風險的10倍,？用交易系統(tǒng)交易,，只管信號。） 大的利潤帶來的大賠率在嘲笑小幅虧損以后,，同時也在嘲笑我的自由意志,！換句話說，就是我的分析如果不能達到絕對的精確,，在大的賠率面前將變得毫無意義,！ 事實上，所有的交易技術(shù)都是建立在概率的基礎上，沒有什么能夠指向唯一正確的答案,。強大的軍隊不一定能夠總是贏得戰(zhàn)爭,，強大的球隊不一定能夠一直總贏得比賽。這就是我們的世界,，這就是我們喜歡的交易,。這有點像量子理論中的波函數(shù)，他可以從宏觀上得出精確的分布規(guī)律,，但在微觀的單次結(jié)果上絕對無能為力,。（簡簡單單地說就很清楚，概率,！依據(jù)統(tǒng)計概率來交易必勝?。?br> 突然之間我理解了很多前人的觀點。沒有觀點的交易者就是最好的交易者,、讓市場告訴我們該怎么做,、老子所說的無作而治等等。也許這就是道學所說的以天合天,！市場有序我就有序,、市場無序我就無序。人類總是希望通過自己的智慧來形成某種秩序,，從而找到某種方向,。也許我們從來都不可能比市場更了解市場，如果市場自己都在迷茫當中,，那么我又何必清醒呢,？（市場并不清醒、也不迷茫,。市場非人,，但是市場是由人構(gòu)成的。市場的每秒,、每分,、每日、每月……的狀態(tài),，是每一個在主觀情緒推動下,、拿出真金白銀的參與者經(jīng)過博弈而成的客觀存在，談不上清醒迷茫,，我們需要做的是跟隨博弈中獲勝的大部隊,。） 首先，趨勢跟蹤系統(tǒng)不怕上漲,、也不怕下跌,，甚至連整理都不怕,。畢竟小的整理能夠被我們包容、大的整理甚至能夠讓我們獲利,，我們怕的只不過是那種“恰到好處”的整理！（“恰到好處”的盤整就是我們無法完完全全認知的那部分客觀規(guī)律,，會造成操作失誤而虧損,，這樣的虧損是我們?nèi)祟惐仨毥邮艿暮侠硖潛p！） 我們從來都不可能真正的得到什么,，我們得到的只不過是用付出換來的,。在我們?yōu)榱私鉀Q一個問題時，必然會引發(fā)新的問題,。市場或者說我們的這個現(xiàn)實世界,，有一種莫名奇妙的平衡機制。得失的權(quán)衡永遠是微觀的,，宏觀上自然是等效的,。我在市場上發(fā)現(xiàn)了越來越多的等效原則：越完美的策略，穩(wěn)定性就越差,；越簡單的策略,，就越難做到；越復雜的策略,，就越脆弱等等,。在我們追求一面的時候，必然丟掉了另外一面,。（大道至簡,，說說容易，執(zhí)行很難,。） 至今我認可的獲利方法只有兩種,，一個是指數(shù)化投資，另一個是趨勢跟蹤系統(tǒng),。指數(shù)化投資更簡單,、穩(wěn)定性更好，但誰又能否認“隨時買,、隨便買,、不要賣”比趨勢跟蹤系統(tǒng)更難做到呢？我是說絕對的做到??！長期獲利的難點不在于理念，而在于信念,！這兩種策略都在透露著道教文化中無思,、無我的味道,。亞當理論難道不是跟老子的觀點不謀而合嗎？也許學會不思考要比學會思考更困難,。（不思考肯定是死,。我們需要做的是在交易外思考，在交易中沒有思考,。） 人的智商在牽扯靈魂的時候真的是負值的,。有人說陷入愛情的人，智商是負值的,。沒錯,，我有親身體會。那么陷入交易這種微觀不確定性的賭局中的人們何嘗不也是這樣嗎,？其實,，能夠接受必然的虧損就是實現(xiàn)長期盈利最后的一道門檻；而能夠不思考而“主動”虧損就是實現(xiàn)長期盈利穩(wěn)定性的最后一道門檻,。 虧損是不應該規(guī)避的,，虧損只應該控制！（說得好,！所謂“敗中求勝”也,。）一個人在靠系統(tǒng)盈利中，最大的障礙在于無法接受哪些少數(shù)荒唐的極端虧損,。事實上,，那種無思才能有的荒唐，正是換取必然利潤的成本,。以前我的目標是宏觀上不背離系統(tǒng),，但微觀上盡量比系統(tǒng)好一點。但現(xiàn)在我的目標不是好于系統(tǒng),，而是和系統(tǒng)同步,。 交易的價格高于和低于信號都不好，我要的是盡量接近,。也許這就是思考帶來的實際效果,，總是在宏觀上低于系統(tǒng)理論值的原因。其實現(xiàn)在我的理念核心上同過去并沒有什么不同,，只不過是把宏觀上的理念引申到微觀中來,。 每當我發(fā)現(xiàn)自身的某種問題以后，從而通過思考找到了解決方式,，并且讓自己的理念提高一個臺階時,，我都會感到一種興奮和快樂。但這一次卻不然,，似乎感到了一絲莫名奇妙的凄涼,！一種某名奇妙的壓抑,！因為我知道我將告別什么。也許我再也沒有大獲全勝時的自豪,；也許我再也不會有分析行情的樂趣,；也許我再也沒有富于挑戰(zhàn)的激情；也許我永遠都無法實現(xiàn)進入市場時除了獲利以外的另一半夢想,。（交易原本就是一件簡簡單單的工作,。對于一個能夠長期穩(wěn)定盈利的人來說本沒什么凄涼、自豪等情緒可言,。） 我的交易之路至今就是一種放棄自我的過程,，（這就對了,。放棄自我,，就是尊重客觀！） 現(xiàn)在的我對市場有一種前所未有的敬畏,！雖然曾經(jīng)我也很敬畏市場,，但我現(xiàn)在敬畏到不敢揣測市場的意圖、不敢站到市場的前面……,，只能絕對懦弱的低著頭,，跟著市場的屁股走。市場賞賜給我利潤我就接受,，市場對我折磨我也要笑著忍受,。我真得有些不確定人的價值在市場面前到底是什么？（人的價值在市場面前就是用人的智慧去明白一個簡簡單單的道理,，那就是客觀只可以尊重,、不可以超越！） 今天的炒股經(jīng)驗分享到這,，后期繼續(xù)分享更多的炒股干貨,，最后，炒股要理性,，吃魚吃中間,，不要魚頭魚尾都想吃；不要總是等到網(wǎng)里有十條魚了,，才收網(wǎng),，網(wǎng)里有五至九條魚也可以收網(wǎng)。 在當下市場行情,，有很多股民朋友不知道如何操作,，總是買了就跌，賣了就漲,，不知道主力是洗盤還是出貨,，長期關(guān)注股道人心的朋友,，解決了困擾多年的選股、買賣點的問題,，想學習如何看趨勢,、資金、買賣點,，識別莊家動向和主力資金流向,，歡迎前來交流和探討，一起了解市場,，看清市場操作軌跡,，推送選牛股思路。 筆者公眾平臺：股道人心 |
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