關(guān)鍵詞：煉油業(yè),，東西方，石油需求,，開工率,，產(chǎn)能過剩，大型化

　　1前言

　　由于全球石油市場(chǎng)處于供大于求的狀態(tài),，以及亞洲新興國(guó)家和其他一些地區(qū)的石油需求不斷增長(zhǎng)，油氣供應(yīng)的目標(biāo)市場(chǎng)從西方市場(chǎng)轉(zhuǎn)移到了上述地區(qū),，短期內(nèi)石油需求和石油價(jià)格將處于動(dòng)蕩之中,。隨著中國(guó)、印度和中東地區(qū)汽車保有量的增加,，以及在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)帶動(dòng)下油品需求的提升,，上述地區(qū)將成為煉油業(yè)增長(zhǎng)的熱點(diǎn)。相反，美國(guó)和歐洲的石油需求可能已經(jīng)達(dá)到了高峰,，這樣會(huì)使新煉油能力的大幅增長(zhǎng)受挫,。由于經(jīng)濟(jì)衰退引起的油品需求大幅下降而影響到煉油企業(yè)的利潤(rùn)，從而迫使他們削減原油加工量,，煉油產(chǎn)能過剩已成為全球面臨的一個(gè)主要問題,。

　　2美國(guó)和歐洲煉油廠的開工率處于歷史低位

　　雖然經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇后美國(guó)的煉廠開工率會(huì)有所上升，但由于歐洲是全球（尤其是中東和亞洲地區(qū)）以出口為導(dǎo)向的新投產(chǎn)煉油產(chǎn)能的目標(biāo)市場(chǎng),，所以歐洲煉油廠仍將保持低開工率,。在經(jīng)濟(jì)形勢(shì)不佳的情況下，最容易倒閉的是那些結(jié)構(gòu)簡(jiǎn)單,、以出口為導(dǎo)向的煉油廠,，而結(jié)構(gòu)復(fù)雜、靈活性高的企業(yè)則更可能渡過當(dāng)前的難關(guān),。

　　美國(guó)和歐洲經(jīng)合組織成員國(guó)2007年,、2008年以及2009年前8個(gè)月的煉廠原油加工量如圖1、圖2所示,。

　　美國(guó)煉廠加工量在2007-2009年間大致呈下降走勢(shì),。由于經(jīng)濟(jì)衰退導(dǎo)致成品油需求大幅降低，煉廠加工量從2007年1月的約1500×10⁴bbl/d下降到2009年1月的1411×10⁴bbl/d,。歐洲經(jīng)合組織成員國(guó)2009年的煉廠加工量比2007年和2008年同期都大幅降低,，2009年3月達(dá)到了歷史同期最低點(diǎn)1224×10⁴bbl/d，而8月（研究的最后一個(gè)月份）的加工量稍高,，但也僅為1225×10⁴bbl/d,。這些國(guó)家的煉廠加工量2009年全年都在1224×10⁴-1273×10⁴bbl/d之間徘徊，與2008年平均1342×10⁴bbl/d和2007年平均1356×10⁴bbl/d的水平均有較大差距,。

　　3鑒于需求前景暗淡,，西方煉油企業(yè)難以避免倒閉和業(yè)務(wù)出售

　　由于消費(fèi)水平下滑，產(chǎn)能出現(xiàn)過剩,，燃料供應(yīng)進(jìn)一步增加,，使市場(chǎng)形勢(shì)雪上加霜。僅在美國(guó),，中間餾分油的庫(kù)存在2009年9月中旬就達(dá)到了1.71×10⁸bbl,，遠(yuǎn)高于2007年和2008年同期1.35×10⁸bbl和1.22×10⁸bbl的水平。同時(shí),，歐洲經(jīng)合組織成員國(guó)的中間餾分油庫(kù)存在2009年9月也達(dá)到了2.95×10⁸bbl,。由于陸上的儲(chǔ)存設(shè)施已基本都在滿負(fù)荷運(yùn)行，不得不利用浮船來儲(chǔ)油,。未來幾個(gè)月,，隨著取暖用油需求的出現(xiàn)以及節(jié)假日期間經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的增加，某些過剩產(chǎn)品可能得以消化。

　　以下對(duì)東西方煉油行業(yè)的狀況進(jìn)行對(duì)比,，就它們?cè)谛袠I(yè)現(xiàn)狀和未來發(fā)展走勢(shì)方面的明顯差異進(jìn)行說明（僅包括主要事件,，并非是對(duì)2009年發(fā)生的所有商業(yè)和市場(chǎng)活動(dòng)進(jìn)行全面的回顧總結(jié)）。

　　3.1需求展望

　　3.1.1西方

　?、儆?guó)石油公司（BP）指出,，全球經(jīng)濟(jì)衰退導(dǎo)致2008年發(fā)達(dá)國(guó)家的石油消費(fèi)大幅下降，美國(guó)的石油需求減少了6.4%,。

　?、?span>JBC能源咨詢公司指出，作為過去一直是歐洲煉油企業(yè)汽油產(chǎn)品主要市場(chǎng)的美國(guó)汽油需求到2020年將下滑30%,，至570×10⁴bbl/d,。

　　③隨著汽車燃油效率的提高以及溫室氣體的減排,，2020年歐洲的汽油供應(yīng)過?？赡軙?huì)提高到160×10⁴bbl/d。

　　3.1.2東方

　?、儆?guó)石油公司（BP）指出,，中國(guó)的石油需求量2008年增長(zhǎng)了3.3%。

　?、诒M管亞洲成熟市場(chǎng)日本會(huì)有煉廠倒閉的情況出現(xiàn),，且很難看到新建、擴(kuò)建項(xiàng)目,，但隨著燃油需求的增加,，亞洲發(fā)展中國(guó)家和中東地區(qū)的煉油產(chǎn)能將繼續(xù)擴(kuò)大。

　　3.2煉廠倒閉/煉廠項(xiàng)目

　　3.2.1西方

　?、賴?guó)際能源署預(yù)測(cè)認(rèn)為,，2014年和2015年，北美將有25%,、歐洲將有30%的煉油產(chǎn)能處于閑置狀態(tài),。

　　②Wood Mackenzie認(rèn)為,，2015年和2016年,，美國(guó)和歐洲將有228×10⁴bbl/d的煉油產(chǎn)能被關(guān)閉。

　?、?span>Purvin&Cen2認(rèn)為,，到2012年，美國(guó)將關(guān)閉110×10⁴bbl/d的煉油產(chǎn)能,，其中1/2的產(chǎn)能位于墨西哥灣沿岸。

　　④德勤咨詢公司認(rèn)為,，未來幾年,，美國(guó)將有200×10⁴bbl/d的煉油產(chǎn)能被永久性關(guān)閉。

　?、?span>JBC能源咨詢公司認(rèn)為,，到2020年，歐洲將有228×10⁴bbl/d的煉油產(chǎn)能閑置,，原油加工量將降至67%,。

　　⑥由于經(jīng)濟(jì)基本面不佳,，美國(guó)瓦萊羅能源公司關(guān)閉了其位于特拉華市,、產(chǎn)能為19×10⁴bbl/d的特拉華煉油廠的焦化裝置和氣化裝置；無限期地關(guān)閉了其位于德克薩斯市,，產(chǎn)能為22.5×10⁴bbl/d的德克薩斯煉廠的催化裂化裝置和焦化裝置,；因?yàn)榻?jīng)濟(jì)衰退的原因?qū)蓚€(gè)位于美國(guó)墨西哥灣沿岸的5×10⁴bbl/d的加氫裂化項(xiàng)目推遲一年；另外還推遲了位于亞瑟港,、產(chǎn)能為25×10⁴bbl/d的TX煉廠的新焦炭氣化裝置的投產(chǎn),。

　　⑦由于需求下降,，加拿大歐文石油公司和英國(guó)BP石油公司放棄了投資74億美元,，在加拿大新不倫瑞克省建設(shè)一座產(chǎn)能為30×10⁴bbl/d的煉油廠的計(jì)劃。

　　3.2.2東方

　?、?span>Wood Mackenzie認(rèn)為,，2015年前亞洲將有1200×10⁴bbl/d的新產(chǎn)能投產(chǎn)，出口市場(chǎng)瞄準(zhǔn)歐洲,。

　?、跉W佩克預(yù)計(jì)，到2030年全球新增煉油產(chǎn)能將達(dá)1800×10⁴bbl/d,，其中1000×10⁴bbl/d的新增產(chǎn)能將來自亞洲地區(qū),。

　　③到2011年和2015年,，中國(guó)政府將把中國(guó)總煉油能力分別提高到4.05×10⁸t/a（813×10⁴bbl/d）和5.5×10⁸t/a（1104×10⁴bbl/d）,。另外，由于中國(guó)的燃油定價(jià)方案改革保證了國(guó)有石油企業(yè)的利潤(rùn)率,，使得國(guó)內(nèi)煉油企業(yè)可以盈利,，中國(guó)可能會(huì)有幾家產(chǎn)能為40×10⁴bbl/d的新煉廠投產(chǎn)。

　?、苜M(fèi)氏全球能源咨詢公司指出,，印度煉油企業(yè)的原油加工量將保持較高水平,，這些企業(yè)的表現(xiàn)將優(yōu)于其他地區(qū)的煉油企業(yè)，其原因主要有：印度政府針對(duì)國(guó)有煉廠實(shí)施的稅收保護(hù)政策能夠確保受政府控制的零售部門的利潤(rùn)率,，使國(guó)有煉廠得以維持較高的產(chǎn)量水平,；印度國(guó)內(nèi)柴油短缺的狀況使私有煉油企業(yè)的產(chǎn)品銷售得到保障；印度的許多煉油設(shè)施都比較先進(jìn),，這使印度煉油企業(yè)在出口中具有一定的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì),。

　　3.3煉廠業(yè)務(wù)出售/收購(gòu)

　　3.3.1西方

　　①殼牌公司打算出售一系列資產(chǎn),，包括一家位于加拿大蒙特利爾的產(chǎn)能為12.1×10⁴bbl/d的煉廠,，一家位于英國(guó)Stanlow的產(chǎn)能為26.7×10⁴bbl/d的煉廠，兩家分別位于德國(guó)Harburg和Heide產(chǎn)能為7.8×10⁴bbl/d和8.3×10⁴bbl/d的煉廠,，以及新西蘭煉油公司一家位于新西蘭馬斯登角,、產(chǎn)能lO.7×10⁴bbl/d的煉廠17.4%的股份。截至2009年10月30日,，印度Essar石油公司是唯一一家與殼牌就殼牌歐洲資產(chǎn)展開談判的公司,。

　　②法國(guó)道達(dá)爾公司將于2009年年底前,，向贊比亞政府出售其持有的贊比亞Indeni石油煉廠（產(chǎn)能為2.38×10⁴bbl/d）50%的股份,。該公司最近還向俄羅斯盧克石油公司出售了其持有的荷蘭Vlissingen煉廠（產(chǎn)能為14.66×10⁴bbl/d）45%的股份。

　?、廴绻I方報(bào)價(jià)沒有提高,，Petroplus計(jì)劃將其位于英國(guó)提茲賽德、產(chǎn)能為10×10⁴bbl/d的煉廠改造為倉(cāng)儲(chǔ)設(shè)施,。該公司還計(jì)劃向Vitol公司出售其位于比利時(shí)安特衛(wèi)普的煉廠的煉油資產(chǎn),。

　　④英國(guó)英力士（Ineos）公司目前正與中國(guó)石油就位于英國(guó)格蘭奇茅斯,、產(chǎn)能為19.57×10⁴bbl/d的一家煉廠投資項(xiàng)目展開談判,。

　　3.3.2東方

　　①有報(bào)道稱,，印度Reliance Industries公司目前正與美國(guó)太陽(yáng)石油公司（Sunoco）和Big West Oil公司就煉油資產(chǎn)收購(gòu)項(xiàng)目展開初步談判,。該公司還在考慮收購(gòu)殼牌公司位于歐洲的3家煉廠。

　?、陧n國(guó)國(guó)家石油公司（KNPC）已同意以18億加元（17億美元）現(xiàn)金外加23億加元（21.8億美元）的債務(wù)收購(gòu)加拿大Harvest能源信托公司,。這家加拿大公司在加拿大紐芬蘭的Come By Chance擁有一家產(chǎn)能為11.5×10⁴bbl/d的煉廠。

　?、塾《鹊?span>Essar石油在幾個(gè)月前提交了針對(duì)殼牌歐洲資產(chǎn),，總額達(dá)19.7億美元的投標(biāo)申請(qǐng)。截至2009年10月30日,，殼牌和Essar仍在進(jìn)行關(guān)于資產(chǎn)出售的談判,。

　　4市場(chǎng)態(tài)勢(shì)演變?yōu)槿绾胃?jìng)爭(zhēng),、生存與發(fā)展壯大

　　全球經(jīng)濟(jì)、氣候變化和需求形勢(shì)充滿變數(shù),，尤其是西方煉油廠商將迎來一段比較艱難的時(shí)光,。許多分析人士預(yù)測(cè)，即使經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)復(fù)蘇,，需求因以下原因仍將比較低迷：

　　①2009年12月于丹麥哥本哈根召開的聯(lián)合國(guó)全球氣候變化會(huì)議在討論如何應(yīng)對(duì)全球變暖問題上可能會(huì)出現(xiàn)兩種結(jié)果：一是各大國(guó)團(tuán)結(jié)一致,，二是各國(guó)分歧嚴(yán)重,。

　　②目前正在美國(guó)參議院進(jìn)行辯論的《聯(lián)邦氣候變化法案》如果通過,，可能會(huì)對(duì)工業(yè)排放施以代價(jià)不菲的溫室氣體排放限制,。馬拉松石油公司煉油業(yè)務(wù)主管Gary Heminger表示，氣候立法是目前可能會(huì)影響美國(guó)煉油企業(yè)的最大因素,，因?yàn)橐坏┰摿⒎ㄍㄟ^,，美國(guó)東北部、中西部和墨西哥沿岸將有1/6的煉廠（約150×10⁴bbl/d產(chǎn)能）將被迫關(guān)閉,。

　?、哿硗猓渌⒎▽⒁竺绹?guó)汽車的“公司平均燃料經(jīng)濟(jì)性（CAFE）”得到提高,，并增加生物燃料和其他替代能源的消費(fèi),。

　　綜合考慮各種因素，美國(guó)和其他地區(qū)的煉油企業(yè)可能會(huì)面臨煉油行業(yè)有史以來最為嚴(yán)峻的形勢(shì),。

　　另一方面,，Soleil Securities公司認(rèn)為，最有可能渡過當(dāng)前經(jīng)濟(jì)和需求衰退困境的是那些最具資金實(shí)力的煉油企業(yè),。在這家咨詢公司看來,，能否生存“完全看煉廠的競(jìng)爭(zhēng)力”。“（煉廠）開始的反應(yīng)是逐漸提高產(chǎn)量,，但隨著保本或虧本經(jīng)營(yíng)時(shí)間越來越長(zhǎng),，他們便不得不考慮關(guān)門歇業(yè)了。”德勤咨詢公司對(duì)前景的預(yù)測(cè)要樂觀一些,，該公司建議煉油企業(yè)努力適應(yīng)新的市場(chǎng)形勢(shì),，而非與之抗?fàn)帯＠?，如果要?shí)施碳交易,，煉油企業(yè)需要學(xué)會(huì)如何適應(yīng)碳交易市場(chǎng)，還必須在削減排放的同時(shí)在新技術(shù)和清潔技術(shù)方面投資,，以提升其產(chǎn)品燃料的質(zhì)量,。另外,，煉油企業(yè)還應(yīng)努力在新興價(jià)值鏈上有更多的收獲，如收購(gòu)乙醇廠或建設(shè)風(fēng)電場(chǎng)等,。事實(shí)上某些企業(yè)已經(jīng)開始著手此類業(yè)務(wù),。與我們?cè)谶^去經(jīng)濟(jì)不景氣時(shí)所看到的情形一樣，某些煉廠可能無法渡過這一輪危機(jī),，而許多煉廠則會(huì)迅速恢復(fù)元?dú)?，在危機(jī)過后重新崛起。最后生存下來的煉廠將是那些大型化,、現(xiàn)代化,，并具有如下特點(diǎn)的煉廠：能夠加工各種等級(jí)的原油，可以通過高效的運(yùn)行削減能源成本,，并將排放水平降至最低,。