隨著宏觀經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定復(fù)蘇,，疫情的良好防控,、再加之促進(jìn)汽車消費(fèi)政策的共同驅(qū)動(dòng)，中國汽車行業(yè)歷經(jīng)了從抵抗寒冬,、適應(yīng)寒冬到打破寒冬的轉(zhuǎn)變,，中國車市展現(xiàn)出了強(qiáng)大的韌性和修復(fù)能力,。

雖然全球芯片供應(yīng)短缺,，導(dǎo)致部分汽車生產(chǎn)廠商采取臨時(shí)暫?；蛘{(diào)整產(chǎn)量的措施，但在宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定復(fù)蘇,，國內(nèi)疫情防控良好以及消費(fèi)政策等因素共同驅(qū)動(dòng)下,，汽車市場快速修復(fù)， 2021年上半年終端零售上牌量,，累計(jì)達(dá)到1055.1萬輛,，累計(jì)同比增長32.8%，與2019年同期相較下降1.8%,。剔除2019年5~6月,，國五車型集中清庫銷量基數(shù)被異常拉高的因素，2021年上半年乘用車市場已經(jīng)恢復(fù)到疫前狀態(tài),。

分月來看,，2月份銷量呈現(xiàn)“報(bào)復(fù)”性增長，同比增長高達(dá)531%,，盡管這與去年同期處于疫情高峰汽車銷量呈現(xiàn)了超低基數(shù)相關(guān),，但與2019年同期相較仍有38.6%的同比增長，反映出車市的強(qiáng)勁復(fù)蘇,。3月,、4月延續(xù)穩(wěn)步回升態(tài)勢，與2019年同期相較均為正向增長,，5月,、6月由于2019年國六排放切換，國五車型集中清庫,，同期基數(shù)異常沖高,，銷量同比增長再回負(fù)增長區(qū)間。

在“雙碳”目標(biāo)和雙積分政策的推動(dòng)下,，新能源汽車市場增速顯著高于汽車市場整體，可謂是市場的“穩(wěn)盤俠”,。上半年終端零售累計(jì)銷量達(dá)到100.3萬輛,，同比增長191%，與2019年同期相較增長73%,。

在這100萬的亮眼數(shù)據(jù)背后,，我們還發(fā)現(xiàn)幾個(gè)亮點(diǎn)：

一、 新能源汽車的市場滲透率為9.6%，意味著每銷售的十輛車?yán)?，有一輛即為新能源,，個(gè)人用戶、非營運(yùn)車輛占比分別提升至77%和89%,，反映出新能源汽車消費(fèi)正在由“政策推動(dòng)”向“市場驅(qū)動(dòng)”轉(zhuǎn)變,，行業(yè)發(fā)展進(jìn)入快速增長期。

二,、 新能源市場兩頭開花的“啞鈴形”結(jié)構(gòu)特征明顯,。處于支撐新能源市場銷量高速增長的細(xì)分品類主要是以五菱宏光Mini EV為代表的小微車型，另一品類則是以特斯拉為代表的豪華品牌的中,、大車型,。新能源市場中，小,、微車型市占率高達(dá)32%,，五菱宏光Mini EV、歐拉黑貓,、奇瑞EQ1,、長安奔奔EV占據(jù)了整個(gè)新能源四分之一的市場份額，而僅五菱宏光Mini EV一款車型在新能源汽車整體銷量占比就高達(dá)的15.7%,。

雖然在今年上半年特斯拉負(fù)面消息不斷,，而“剎車門”的事件依舊持續(xù)在發(fā)酵，但是從目前的數(shù)據(jù)上看,，除了在今年4月,、5月銷量短期下滑外，6月Model 3銷量回升至17,017輛,，環(huán)比大漲82.0%,，同比增長13.6%， 畢竟降價(jià)的特斯拉不是誰都能扛得住的,。

三,、 新能源進(jìn)入“新舊勢力“交替階段。雖然特斯拉遭遇了因負(fù)面輿論而帶來的銷量與口碑的雙重打壓,， 4月份特斯拉銷量環(huán)比3月減少2.2萬輛,，而整個(gè)新能源市場銷量環(huán)比減少2.15萬輛，二者幾乎相等,。這說明特斯拉失去的銷量并沒有被其它品牌成功搶占,，短期內(nèi)特斯拉在新能源領(lǐng)域的主導(dǎo)地位仍然無法撼動(dòng)。

曾經(jīng)具有先發(fā)優(yōu)勢的北汽新能源退出銷量前十陣營,，被新勢力三杰”蔚小理“取代,。雖然三個(gè)品牌的總量之和依然敵不過特斯拉，但其逐步走高的銷量數(shù)據(jù)表明,，蔚來已經(jīng)打開了40萬以上的高端市場,，小鵬在競爭最激勵(lì)的20萬元市場已經(jīng)初步站穩(wěn)，理想的增程式技術(shù)路線得到了市場的認(rèn)可,。哪吒,、零跑、東風(fēng)嵐圖,，以及慢熱的大從ID.系列都在以咄咄逼人之勢爭搶份額,，傳統(tǒng)合資品牌亦在加快對(duì)新能源車型的布局進(jìn)程，其市場競爭格局充滿諸多不確定性,。

雖然自去年年底以來發(fā)酵的芯片短缺問題對(duì)全球汽車市場帶來了諸多不利影響，但在中國汽車市場豪華車依然向好,，延續(xù)了2020年以來高增長的態(tài)勢,，上半年銷量累計(jì)完成209萬輛，與2020年同期相較增長36%,，同比2019年增長27%,。

今年上半年，超豪華以及進(jìn)口車銷量銳減,，國產(chǎn)豪華車自5月份銷量同比增速出現(xiàn)回落,，而4、5月份的環(huán)比數(shù)據(jù)更是出現(xiàn)了負(fù)增長的局面,。近日,，多家車企均因芯片短缺而宣布減產(chǎn)，芯片供應(yīng)短缺壓力預(yù)計(jì)將對(duì)三季度終端銷售產(chǎn)生較大影響,。

今年上半年,，主流豪華品牌在華銷量均取得同比兩位數(shù)的大幅增長。德系豪華三強(qiáng)上半年總銷量均跨過40萬門檻,，寶馬以44.9萬輛的成績領(lǐng)跑豪華車市場,，奔馳E級(jí)和GLC兩款車型在6月一直處于停產(chǎn)狀態(tài)，致使其終端交付量環(huán)比5月減少7000余臺(tái),，總銷量排名位居第二,，奧迪以40.3萬輛，與去年同期相較增長34%的成績排名第三,。

豪華品牌第二梯隊(duì)中,，特斯拉、紅旗依然是銷量增幅最高的品牌,，雷克薩斯保持穩(wěn)健節(jié)奏,，去年同期相較同比增長33%，凱迪拉克雖然與去年同期相較，同比增長達(dá)到46%,，但與19年同期相較,，則同比下降3%，其市場疲軟態(tài)勢依舊未得到有效扭轉(zhuǎn),。林肯品牌隨著冒險(xiǎn)家,、飛行家、航海家的陸續(xù)國產(chǎn),，憑借扎實(shí)的產(chǎn)品力與突出的性價(jià)比銷量不斷攀升,，上半年林肯的終端銷量突破4萬輛，同比增長102%,，成為近兩年豪華市場中最具逆襲指數(shù)的品牌,。

通過幾大品牌類別細(xì)分?jǐn)?shù)據(jù)發(fā)現(xiàn),，在車市整體欣欣向榮的美好景象下,，原本光鮮亮麗的合資品牌不但銷量增速?zèng)]有跑贏大盤，市場份額也丟失了4個(gè)百分點(diǎn),。

究其原因有四：

一,、豪華品牌價(jià)格不斷下探，抵住了合資品牌向上的空間,，而以吉利,、長安、哈弗,、比亞迪,，乃至造車新勢力品牌為代表的自主品牌，通過沖擊高端化,，在一定程度上攔截了合資品牌的下探之路,。

二、韓系,、法系品牌銷量崩塌以及美系品牌持續(xù)疲軟,。韓系、法系銷量即便在車市整體回暖的大環(huán)境下,，同比去年疫情低谷數(shù)據(jù),，依然是負(fù)增長，其中韓系同比下降9%,，法系下降3%,。

三、合資品牌在電動(dòng)化進(jìn)程中較為滯后,。上半年,，自主品牌新能源車型滲透率達(dá)到19.6%,，豪華品牌新能源車型滲透率為8.5%，而合資品牌新能源車型滲透率僅為1.5%,。

四,、芯片危機(jī)對(duì)合資品牌影響較大。目前,，受芯片短缺影響較為嚴(yán)重的是德系品牌,，日系品牌雖然整體保持住了逆勢增長,，也依然出現(xiàn)斷貨,、交付延期的情況。