1月3日,，銀聯(lián)和微信支付被爆出已經(jīng)實(shí)現(xiàn)雙方二維碼網(wǎng)絡(luò)全面貫通的消息,。有意思的是，不到兩小時(shí),，就有消息稱,，早在12月30日，網(wǎng)聯(lián)已于寧波完成了條碼支付互聯(lián)互通的第一筆業(yè)務(wù),，但微信支付和支付寶都未參與在內(nèi),，賬戶方是平安付，收單方是樂刷,。最后,，兩則消息都獲得了官方的確認(rèn)。

經(jīng)此一役,，兩聯(lián)暗流涌動(dòng)的競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系徹底明朗化,。而劍拔弩張的背后，是一場(chǎng)攸關(guān)生死的標(biāo)準(zhǔn)博弈,。銀聯(lián)和網(wǎng)聯(lián)都十分清楚,，在“互聯(lián)互通”幾成定局的情勢(shì)下，只有拿下互聯(lián)互標(biāo)準(zhǔn)制定的話語權(quán),，才能拿捏住未來支付清算市場(chǎng)的根本,。 

值得注意的是，央行對(duì)于標(biāo)準(zhǔn)選擇的態(tài)度已經(jīng)發(fā)生了微妙的偏移,。

此前央行科技司司長李偉曾多次公開提及基于支付標(biāo)記化技術(shù)推動(dòng)條碼支付的互聯(lián)互通,。所謂支付標(biāo)記化，是由國際芯片卡標(biāo)準(zhǔn)化組織EMVCo發(fā)布的一項(xiàng)技術(shù),，通過用支付標(biāo)記（Token）取代銀行卡號(hào)進(jìn)行交易認(rèn)證,，避免卡號(hào)等信息泄露帶來的風(fēng)險(xiǎn)，與眼下銀聯(lián)云閃付基于Token的二維碼底層技術(shù)邏輯并無二致。但眼下,，網(wǎng)聯(lián)的新聞稿中已經(jīng)明確宣布“互聯(lián)互通”第一單是在“科技司標(biāo)準(zhǔn)下”完成,，而十字財(cái)經(jīng)了解到，網(wǎng)聯(lián)使用的標(biāo)準(zhǔn)是基于市場(chǎng)普遍采取的二維碼制式,。

當(dāng)然,，不管率先落地是銀聯(lián)還是網(wǎng)聯(lián)，互聯(lián)互通能夠落地已實(shí)屬不易,。一位接近監(jiān)管人士對(duì)十字財(cái)經(jīng)評(píng)價(jià)稱,，互聯(lián)互通注定是一場(chǎng)漫長的攻堅(jiān)戰(zhàn)，勝負(fù)不是一時(shí)一刻能夠定論：“現(xiàn)在看來,，2020年全線接入應(yīng)該是不難,，但要讓產(chǎn)業(yè)各方都認(rèn)同并使用，卻并不容易,?！?nbsp;

爭(zhēng)拔頭籌下的模式差異

央行一力推動(dòng)的“互聯(lián)互通”，是希望在實(shí)操層面解決一戶多碼的問題,，讓商戶只需在一家支付機(jī)構(gòu)申請(qǐng)收款碼,，用戶就可以用任意APP掃碼付款。

從表面來看,，眼下兩聯(lián)給出的案例都在實(shí)操上實(shí)現(xiàn)了不同支付機(jī)構(gòu)二維碼的互掃互認(rèn),。不過究其細(xì)節(jié)，卻能發(fā)現(xiàn),，二者的模式,，本質(zhì)大不相同。

既然網(wǎng)聯(lián)落地早,，那就先來看網(wǎng)聯(lián),。

十字財(cái)經(jīng)采訪接近網(wǎng)聯(lián)人士了解到，這一試行模式中,，平安付作為賬戶方,，用戶在平安付的App壹錢包上掃樂刷的商戶碼，壹錢包向網(wǎng)聯(lián)上送交易,，網(wǎng)聯(lián)清算之后,，樂刷為商戶進(jìn)行資金清結(jié)算。交易上送路徑如下圖顯示：

（網(wǎng)聯(lián)與平安付,、樂刷的“互聯(lián)互通”模式）

可以看到，網(wǎng)聯(lián)扮演的是清算機(jī)構(gòu)的身份,，平安付與樂刷只需各自接入網(wǎng)聯(lián),，彼此之間不需要進(jìn)行任何的對(duì)接。

再來看看銀聯(lián)和財(cái)付通的合作模式,。

（銀聯(lián)-微信支付“互聯(lián)互通”模式）

云閃付APP與工行,、農(nóng)行,、中行和建行等銀行APP與微信碼的互掃互認(rèn)，則銀聯(lián)在此間扮演的角色兼具了支付機(jī)構(gòu)和清算主體雙重身份,。而銀聯(lián)和微信在此過程中,，事實(shí)上是一種“雙主體”的模式。

對(duì)比兩大模式,，能夠發(fā)現(xiàn)兩者存在一個(gè)本質(zhì)區(qū)別,。

網(wǎng)聯(lián)采取了標(biāo)準(zhǔn)協(xié)議的合作方式。所謂標(biāo)準(zhǔn)協(xié)議,，需要對(duì)技術(shù)接口,、資金清算邏輯、差錯(cuò)處理等環(huán)節(jié)有一個(gè)明確,、清晰的界定,。采取了標(biāo)準(zhǔn)協(xié)議的合作方式，任何一家支付機(jī)構(gòu),，只要按照協(xié)議接入,，就可以與其他機(jī)構(gòu)碼實(shí)現(xiàn)彼此互掃互認(rèn)。

相較而言,，銀聯(lián)并沒有使用一個(gè)明確的標(biāo)準(zhǔn),。從眼下銀聯(lián)與財(cái)付通合作的清算鏈路來看，是一種將彼此納入自身的聚合收單體系的合作方式,，更像是一種“聚合互聯(lián)”,，而并非人民銀行此前強(qiáng)調(diào)的基于公允技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)的、四方模式的互聯(lián)互通,。在這種合作模式下,，由于沒有公允的標(biāo)準(zhǔn)，支付機(jī)構(gòu)可以一一接入銀聯(lián),，但由于標(biāo)準(zhǔn)不同,、沒有轉(zhuǎn)接協(xié)議，而導(dǎo)致彼此無法互認(rèn)互掃,，從而難以實(shí)現(xiàn)對(duì)支付機(jī)構(gòu)的全線開放,。

標(biāo)準(zhǔn)之爭(zhēng)

二者采取模式不同，究其本質(zhì),，在于雙方各自標(biāo)準(zhǔn)的不同,。

在二維碼的碼制標(biāo)準(zhǔn)上，網(wǎng)聯(lián)具有先天優(yōu)勢(shì),。網(wǎng)聯(lián)自成立以來,，便是為服務(wù)賬戶而存在，其產(chǎn)品屬性和業(yè)務(wù)邏輯都是基于賬戶，因此,，網(wǎng)聯(lián)推進(jìn)的碼制標(biāo)準(zhǔn)與包括微信支付和支付寶在內(nèi)的大多數(shù)支付機(jī)構(gòu)相一致,。

十字財(cái)經(jīng)采訪多家支付機(jī)構(gòu)發(fā)現(xiàn)，支付機(jī)構(gòu)最在意的是成本問題,。因?yàn)?span style="color: rgb(2, 30, 170);">網(wǎng)聯(lián)標(biāo)準(zhǔn)與大多數(shù)支付機(jī)構(gòu)貼合度更高,，采納網(wǎng)聯(lián)標(biāo)準(zhǔn)的呼聲很高。“如果這一標(biāo)準(zhǔn)成為未來互聯(lián)互通的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn),，支付機(jī)構(gòu)需要支付的成本就僅僅只?？鐧C(jī)構(gòu)清算成本，沒有任何額外成本,，系統(tǒng)也幾乎不用額外開發(fā)聯(lián)調(diào),。這對(duì)支付機(jī)構(gòu)而言，可能是最為劃算的結(jié)果,。”一家支付機(jī)構(gòu)副總裁告訴十字財(cái)經(jīng),。 

而銀聯(lián)此前希望建立的“互聯(lián)互通”標(biāo)準(zhǔn)是基于Token標(biāo)準(zhǔn)。而Token是一項(xiàng)卡基的標(biāo)準(zhǔn),。銀行接入相對(duì)容易,，但支付機(jī)構(gòu)的接入則需要重新更換自己的碼制標(biāo)準(zhǔn)，涉及大量的商戶換碼,、接口改造等現(xiàn)實(shí)成本,。

“現(xiàn)在這種做法也是邁出第一步，實(shí)現(xiàn)彼此互認(rèn)互掃,?！币晃唤咏y聯(lián)人士坦言，“眼下這種模式是無需換碼,，不涉及終端改造,，用戶和商戶都是無感的，商戶無須系統(tǒng)改造即可受理更多支付工具,?！?/p>

而該人士亦承認(rèn)，眼下這一模式只是緩沖階段,，未來真正的落地方式仍需靜觀其變,。

值得提醒的是，即使是在眼下這一模式中,，銀聯(lián)也只能處理微信支付在銀聯(lián)體系內(nèi)處理的交易部分,。而網(wǎng)聯(lián)負(fù)責(zé)清算的交易無法通過這一模式實(shí)現(xiàn)互聯(lián)互通。

但從清算市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)狀來看,，僅支付寶和微信兩家機(jī)構(gòu),，銀聯(lián)的清算比例僅占五分之一左右,，八成以上的市場(chǎng)份額集中在網(wǎng)聯(lián),。

事實(shí)上,，技術(shù)路徑的選擇一直是“互聯(lián)互通”能否實(shí)現(xiàn)政策落地的關(guān)鍵所在。

央行科技司司長李偉曾對(duì)互聯(lián)互通予以詳細(xì)闡述：“組織編制條碼支付互聯(lián)互通行業(yè)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn),，推動(dòng)條碼支付編碼規(guī)則統(tǒng)一,，構(gòu)建條碼支付互聯(lián)互通技術(shù)體系，實(shí)現(xiàn)不同手機(jī)APP和商戶條碼互認(rèn)互掃,?！庇纱丝梢姡平狻盎ヂ?lián)互通”的題眼在于標(biāo)準(zhǔn),。

雖然科技司曾一力主導(dǎo)基于支付標(biāo)記化技術(shù)推動(dòng)“互聯(lián)互通”,，但其主要考慮的是基于安全性市場(chǎng)有序發(fā)展。作為監(jiān)管主體,，科技司并不在意最終實(shí)現(xiàn)落地的是銀聯(lián)還是網(wǎng)聯(lián),。

此次破冰之前，互聯(lián)互通已經(jīng)經(jīng)歷了漫長的醞釀過程,。從2016年動(dòng)念到2019年公開動(dòng)議,，將近3年的時(shí)間，不時(shí)面臨反對(duì)的聲音,。這并不奇怪,，由于政策的方向是打破兩大巨頭在二維碼標(biāo)準(zhǔn)的壟斷，可以想見,，微信支付與支付寶并不樂見其成,。2016年，網(wǎng)聯(lián)還只是個(gè)設(shè)想,，銀聯(lián)仍在坐享最后的壟斷紅利,，也并沒有太大的積極性去思考和推進(jìn)“互聯(lián)互通”。

但經(jīng)過3年時(shí)間的發(fā)展,，事態(tài)卻發(fā)生了微妙的變化,。

首先是網(wǎng)聯(lián)的橫空出世。在國務(wù)院層面的積極推動(dòng)下,，監(jiān)管幾乎是以孤注一擲的姿態(tài)協(xié)調(diào)銀行,、支付機(jī)構(gòu)等各方力量促成了網(wǎng)聯(lián)的快速落成，并且完成了配套的政治目標(biāo)“斷直連”,，2019年1月各家支付機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)百分百斷直連,，網(wǎng)聯(lián)獲得了支付寶、微信支付兩大支付巨頭80%以上的清算業(yè)務(wù),，成為“斷直連”后最直接的受益者,。與此同時(shí),，迄今為止，網(wǎng)聯(lián)已經(jīng)兩度成功挺過雙十一峰值沖擊,，算是通過了監(jiān)管給予的考驗(yàn),。

銀聯(lián)的尷尬毋庸贅言。而競(jìng)爭(zhēng)格局的重構(gòu)也促使銀聯(lián)重新思考互聯(lián)互通所能帶來的機(jī)會(huì),。

事實(shí)上,，實(shí)現(xiàn)互聯(lián)互通本身并不難。早在2018年9月,，香港金管局啟動(dòng)快速支付系統(tǒng)“轉(zhuǎn)數(shù)快”,，用戶以手機(jī)號(hào)、電郵地址和二維碼作為識(shí)別代碼,，進(jìn)行銀行和跨儲(chǔ)值支付工具轉(zhuǎn)賬,，支付寶香港錢包和微信香港錢包也參與其中。在這一運(yùn)行體系下,，微信和支付寶的余額賬戶可以彼此轉(zhuǎn)賬,。

可行性既然已經(jīng)得到驗(yàn)證，國內(nèi)市場(chǎng)的破冰也被順理成章提上了議程,。而眼下,，標(biāo)準(zhǔn)爭(zhēng)奪的背后，仍舊是話語權(quán)的博弈,。

支付機(jī)構(gòu)影響幾何

除了在商戶端的影響,，央行推動(dòng)“互聯(lián)互通”落地的目的，也是希望優(yōu)化產(chǎn)業(yè)架構(gòu),，促使產(chǎn)業(yè)鏈上收單商,、清算方、賬戶方將各司其職,，完成職能歸位：清算機(jī)構(gòu)制定二維碼的標(biāo)準(zhǔn)和協(xié)議格式并完成交易清算,，賬戶方和收單機(jī)構(gòu)都可以顯示或處理支付碼。一個(gè)碼的字段信息可以包括哪家機(jī)構(gòu)發(fā)碼,、哪家清算機(jī)構(gòu)清算等完整的信息鏈路,，任何一個(gè)碼都能在全網(wǎng)實(shí)現(xiàn)通行通認(rèn)，形成真正意義上的“聯(lián)碼通用”,。 

然而,，這一政策的落地同時(shí)也意味著支付寶、微信支付兩大支付巨頭對(duì)二維碼支付領(lǐng)域的長期壟斷將被徹底打破,。

巨頭們顯然不會(huì)樂觀其成,。市場(chǎng)壟斷被打破，就意味著勢(shì)必會(huì)有一部分商戶將從支微的手中流入中小支付機(jī)構(gòu)的手中,。相較而言,，微信支付的應(yīng)對(duì)姿態(tài)更為積極,。

今年4月，微信支付已經(jīng)開始以“二次認(rèn)證”的方式開始提前綢繆應(yīng)對(duì),，在原有的商戶入網(wǎng)流程手續(xù)之外,，微信向所有新增商戶啟動(dòng)了“二次認(rèn)證”的程序?！岸握J(rèn)證”規(guī)則出現(xiàn)之前,，服務(wù)商的拓客過程是將新商戶資料上送至銀聯(lián)或網(wǎng)聯(lián)，再向支付寶或微信提交申請(qǐng),，支微同意就返還通過指令。而在微信支付出臺(tái)“二次認(rèn)證”環(huán)節(jié)之后,，服務(wù)商入網(wǎng)微信就復(fù)雜得多,。首先，在報(bào)送兩聯(lián)時(shí),，兩聯(lián)返回的信息是“等待”,，而與此同時(shí)微信會(huì)返回一個(gè) “渠道二維碼”，要求商戶在必須掃碼填寫相關(guān)信息并關(guān)聯(lián)自己的微信方有機(jī)會(huì)實(shí)現(xiàn)入網(wǎng),，但通過率幾乎完全取決于微信支付,。十字財(cái)經(jīng)了解到，對(duì)于“二次認(rèn)證”的政策,，為微信提供聚合服務(wù)的機(jī)構(gòu)們反彈情緒很大,。

一合作機(jī)構(gòu)CEO向十字財(cái)經(jīng)表示：“雖然微信在推出'二次認(rèn)證’的時(shí)候是以風(fēng)險(xiǎn)為由，但業(yè)內(nèi)人士都心知肚明,，不過是時(shí)間換空間罷了,。但盡管反對(duì)的聲音很多，為了在“互聯(lián)互通”落地后能換取更大的博弈空間,，微信依然選擇堅(jiān)持這一政策,。”

一位騰訊人士向十字財(cái)經(jīng)評(píng)論稱“不過是配合行事”。一定程度上,，“配合行事”也是眼下兩大巨頭的心態(tài)折射,。

有意思的是，一向高舉高打的支付寶表現(xiàn)出了難得的冷靜,。

“支付寶當(dāng)然也有自己的考慮,，線下商戶優(yōu)勢(shì)已經(jīng)不如微信，但支付寶線上的能力很強(qiáng),，尤其因?yàn)橛刑韵盗α康闹С?，線上的商戶黏性強(qiáng)過微信。因此,，眼下無論是網(wǎng)聯(lián)啟動(dòng)收費(fèi)還是實(shí)現(xiàn)互聯(lián)互通,，微信面臨的壓力都比支付寶更大,。一進(jìn)一退間，支付寶反而獲得了更大的博弈空間,?！币患覟橹Ц秾毢臀⑿胖Ц短峁┚酆戏?wù)的中型支付機(jī)構(gòu)如是評(píng)價(jià)。

由此可見,，政策實(shí)現(xiàn)了破冰,，依然存在變數(shù)?！岸握J(rèn)證”可能只是一個(gè)鋪墊,。該人士認(rèn)為，未來,，兩大支付巨頭是否會(huì)以本代本等形式繞開政策,，仍是未知之?dāng)?shù)。

不過值得提醒的是,，雖然“互聯(lián)互通”落地對(duì)于破除國內(nèi)二維碼支付市場(chǎng)的壟斷有著重要意義,，但是否所有中小支付機(jī)構(gòu)都有機(jī)會(huì)享受壟斷破除帶來的相應(yīng)紅利，仍是未知之?dāng)?shù),。

從眼下的市場(chǎng)格局來看,，90%以上的移動(dòng)支付市場(chǎng)已經(jīng)掌握在支微的手中。在用戶習(xí)慣已經(jīng)形成,、商戶協(xié)議已經(jīng)簽署的情況下,，要從巨頭手中爭(zhēng)奪C端市場(chǎng)的份額并不容易。

雖然近日,，備付金集中存繳后開始重新計(jì)息,，但利息收入僅為斷直連之前的數(shù)分之一，對(duì)大多數(shù)支付機(jī)構(gòu)而言,，并不足以支撐其掀起大規(guī)模補(bǔ)貼,。僅有少數(shù)幾家第二梯隊(duì)的支付機(jī)構(gòu)，出于自身的商業(yè)模式和資本優(yōu)勢(shì),，或許有能力,、有意愿進(jìn)行市場(chǎng)補(bǔ)貼擴(kuò)張一下C端市場(chǎng)。比如背靠巨頭并已經(jīng)擁有一定C端基礎(chǔ)的京東支付,、美團(tuán)支付,、平安付等，或已經(jīng)上市的拉卡拉,、匯付天下,，有資本市場(chǎng)作為后盾并且擁有較好的小微商戶基礎(chǔ)，擁有一定的C端知名度,，或許能夠分羹一定市場(chǎng),。

對(duì)大多數(shù)中小支付機(jī)構(gòu),，C端市場(chǎng)或許依然不會(huì)成為他們聚焦的重點(diǎn)。專注收單拓展商戶本身也可能才是其市場(chǎng)求存的王道,。持續(xù)專注線下商戶的拓展,、運(yùn)營維護(hù)，才有可能享受到市場(chǎng)發(fā)展的下一輪紅利,。

END