文/百融云創(chuàng)董事長(zhǎng),、CEO張韶峰

導(dǎo)語(yǔ)

在小微產(chǎn)品設(shè)計(jì),、場(chǎng)景觸達(dá)、風(fēng)控經(jīng)驗(yàn)缺乏的條件下,，如何在小微金融業(yè)務(wù)領(lǐng)域快速實(shí)現(xiàn)線上化改造,，完成數(shù)字化轉(zhuǎn)型，是中小銀行需要面臨的考題,。中小銀行通過(guò)與場(chǎng)景方,、金融科技公司的深度合作，可以逐步實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)場(chǎng)景的滲透及客群下沉,，實(shí)現(xiàn)小微金融業(yè)務(wù)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型,。

小微企業(yè)在中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中扮演著關(guān)鍵的角色。黨中央,、國(guó)務(wù)院,、各省市為了助推中小微企業(yè)健康、穩(wěn)定,、有序發(fā)展,，先后在融資申請(qǐng)、減稅降費(fèi),、科技支持,、人才培養(yǎng)等層面出臺(tái)了一系列的扶持政策，其中,，在解決小微企業(yè)“融資難,、融資貴”難題上也給銀行下達(dá)了硬性考核指標(biāo)。中小銀行在小微產(chǎn)品設(shè)計(jì),、場(chǎng)景觸達(dá),、風(fēng)控經(jīng)驗(yàn)缺乏的條件下，如何在小微金融業(yè)務(wù)領(lǐng)域快速實(shí)現(xiàn)線上化改造,，完成數(shù)字化轉(zhuǎn)型,，是中小銀行需要面臨的考題,。

搭建高效、可靠,、自動(dòng)化的小微金融風(fēng)控體系

科技在幫助銀行實(shí)現(xiàn)小微金融業(yè)務(wù)數(shù)字化轉(zhuǎn)型過(guò)程中扮演怎樣的角色,？

資產(chǎn)化賦能。首先,，科技公司基于對(duì)行業(yè)的理解與銀行聯(lián)合設(shè)計(jì)金融產(chǎn)品,，好的產(chǎn)品設(shè)計(jì)能夠?qū)崿F(xiàn)完整的交易閉環(huán)（在受托支付、銷售渠道,、還款來(lái)源等層面都能有所涉及），能夠規(guī)避將近一半的風(fēng)險(xiǎn),；其次,，在對(duì)行業(yè)數(shù)據(jù)深入解讀，對(duì)產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù),、場(chǎng)景數(shù)據(jù)深入加工處理的基礎(chǔ)上做大數(shù)據(jù)風(fēng)控,；最后，持續(xù)化賦能運(yùn)營(yíng),，小微產(chǎn)品因其特殊性,、不同場(chǎng)景的差異性以及產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，需要不斷監(jiān)控企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn),，對(duì)策略模型做出動(dòng)態(tài)調(diào)整,。

數(shù)據(jù)化賦能。場(chǎng)景端充斥著大量的經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù),，雖然數(shù)據(jù)精準(zhǔn)度比不上征信數(shù)據(jù),，但是通過(guò)數(shù)據(jù)佐證、交叉驗(yàn)證之后,，同樣能在一定程度上反映企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況,，是重要的數(shù)據(jù)來(lái)源。百融云創(chuàng)這樣的第三方機(jī)構(gòu)也是重要的數(shù)據(jù)來(lái)源,，可以在獲得合規(guī)授權(quán)條件下提供企業(yè)主數(shù)據(jù)以及基于工商,、司法數(shù)據(jù)的標(biāo)準(zhǔn)化產(chǎn)品。再加上充分發(fā)揮金融機(jī)構(gòu)的優(yōu)勢(shì)獲取征信數(shù)據(jù),，通過(guò)經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù),、主體授信數(shù)據(jù)以及征信數(shù)據(jù)的整合，可以完整地描摹B（企業(yè)）+C（企業(yè)主）大數(shù)據(jù)信用畫(huà)像,?？萍嫉淖饔弥饕菍?duì)各種來(lái)源的數(shù)據(jù)進(jìn)行匯聚、深度解析和標(biāo)準(zhǔn)化處理,，產(chǎn)生相應(yīng)的金融指標(biāo),，構(gòu)建完整的數(shù)據(jù)主題層,，為大數(shù)據(jù)信用風(fēng)險(xiǎn)管理做充足準(zhǔn)備。

平臺(tái)化賦能,。利用科技手段搭建的智能風(fēng)控體系包含決策引擎,、規(guī)則引擎以及相關(guān)的智能進(jìn)件平臺(tái)。小微金融業(yè)務(wù)無(wú)法完全脫離線下,，除了信貸場(chǎng)景,，抵押物場(chǎng)景尤其需要通過(guò)線下盡調(diào)工具采集數(shù)據(jù)后進(jìn)行線上核驗(yàn)。通過(guò)平臺(tái)化部署,，在場(chǎng)景端和金融機(jī)構(gòu)間搭建橋梁,，提升業(yè)務(wù)效率。

全生命周期的小微金融風(fēng)控

標(biāo)準(zhǔn)化的線上小微金融信貸流程包括：融資申請(qǐng),、反欺詐,、策略篩選、信用評(píng)估,、審批決策,、簽約放款、監(jiān)控預(yù)警和貸后管理,?？萍脊究梢詭椭y行在標(biāo)準(zhǔn)化的環(huán)節(jié)中進(jìn)行科技賦能，解決業(yè)務(wù)線上化轉(zhuǎn)型的難題,。

在融資申請(qǐng)階段做準(zhǔn)入核驗(yàn),，除了對(duì)企業(yè)主的審核，對(duì)經(jīng)營(yíng)性材料進(jìn)行光學(xué)字符識(shí)別,，還可以在標(biāo)準(zhǔn)化合同基礎(chǔ)上對(duì)合同要素（金額,、服務(wù)內(nèi)容等）做快速識(shí)別。

在反欺詐階段,，針對(duì)企業(yè)主主要查詢個(gè)人不良表現(xiàn)（是否命中黑名單）,，進(jìn)行設(shè)備反欺詐（移動(dòng)或個(gè)人電腦（PC）設(shè)備是否有欺詐風(fēng)險(xiǎn)）以及通過(guò)關(guān)系圖譜查詢是否命中黑產(chǎn)。小微反欺詐主要側(cè)重經(jīng)營(yíng)場(chǎng)景,，深入經(jīng)營(yíng)場(chǎng)景評(píng)估是否有流水造假,、虛開(kāi)發(fā)票等行為。經(jīng)營(yíng)性反欺詐是小微金融業(yè)務(wù)反欺詐的重點(diǎn),，根據(jù)不同場(chǎng)景,、不同數(shù)據(jù)源會(huì)有差異化的策略篩選體系。

在信用評(píng)估階段,，需要構(gòu)建適用于不同場(chǎng)景的信用評(píng)估體系,，做出額度策略、定價(jià)策略的綜合決策建議,。在建模樣本不充分的情況下,，可以根據(jù)評(píng)分卡模型對(duì)客戶進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分層,，對(duì)各信用等級(jí)的客戶設(shè)置差異化的風(fēng)險(xiǎn)折扣系數(shù)，基于具體業(yè)務(wù)場(chǎng)景確定初始額度,，再結(jié)合業(yè)務(wù)調(diào)額策略確定最終授信額度建議,。

在貸中預(yù)警階段，基于經(jīng)營(yíng)屬性數(shù)據(jù)和B（企業(yè)）+C（企業(yè)主）大數(shù)據(jù)風(fēng)控模型,，對(duì)貸中風(fēng)險(xiǎn)做動(dòng)態(tài)預(yù)警,。結(jié)合產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)后得到產(chǎn)業(yè)端的數(shù)據(jù)支持，可以做到T+1預(yù)警,甚至有些行業(yè)或場(chǎng)景可以實(shí)現(xiàn)分鐘級(jí)預(yù)警,。

在貸后管理階段,，也有完整的智能管理方案。但是好的產(chǎn)品設(shè)計(jì)和交易結(jié)構(gòu)能夠在事前對(duì)不良情況進(jìn)行收縮和控制,，貸后催收不會(huì)成為小微金融業(yè)務(wù)的重點(diǎn),。下面對(duì)貸前反欺詐、信用評(píng)估,、額度策略進(jìn)行更詳細(xì)的說(shuō)明。

小微金融反欺詐方案

企業(yè)經(jīng)營(yíng)性反欺詐的建模思路可以參考信用評(píng)估模型的建模思路,，先準(zhǔn)備樣本以及好壞標(biāo)識(shí),，再進(jìn)行模型訓(xùn)練。之前反欺詐建模一般把首逾作為壞樣本標(biāo)識(shí),，但這種方式比較武斷,。企業(yè)反欺詐建模方式其實(shí)不同于信用評(píng)估模型，是一種多分類模型,。反欺詐模型的好壞標(biāo)識(shí),，需要對(duì)欺詐行為進(jìn)行分類，每個(gè)分類都是一種標(biāo)識(shí),。常見(jiàn)的欺詐行為包括：虛假融資主體,、虛假交易背景、虛增流水,、虛假用途,、虛假報(bào)表，供應(yīng)鏈體系中逆上下游的大額資金往來(lái)也是欺詐的一種手段,。確定欺詐行為標(biāo)簽后,，建立企業(yè)欺詐行為特征庫(kù)，基于特征指標(biāo)構(gòu)建策略和模型,，針對(duì)不同欺詐行為訓(xùn)練多層次的數(shù)據(jù)模型,，建立經(jīng)營(yíng)性反欺詐體系。信用評(píng)估模型可以根據(jù)群體穩(wěn)定性指數(shù),，來(lái)衡量模型效果是否有偏移,，如果模型有偏移了需要重新構(gòu)建模型,。反欺詐模型也可以建立部分自動(dòng)的迭代程序，但是周期比信用模型更短,，因?yàn)椤暗栏咭怀?，魔高一丈”?反欺詐體系永遠(yuǎn)會(huì)遇到新的欺詐行為的挑戰(zhàn)。

企業(yè)貸前信用評(píng)估模型

小微企業(yè)的量化評(píng)級(jí)會(huì)應(yīng)用在多個(gè)場(chǎng)景中,，比如稅務(wù),、發(fā)票、供應(yīng)鏈,、產(chǎn)業(yè)園區(qū)等場(chǎng)景,，經(jīng)過(guò)大量的實(shí)踐和積累，發(fā)現(xiàn)可以不用對(duì)每個(gè)場(chǎng)景單獨(dú)建立一套評(píng)價(jià)模型,，而是通過(guò)模塊設(shè)定的方式,，根據(jù)不同場(chǎng)景進(jìn)行插拔式的替換，既有共性,，也有差異性,。

一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)的信用評(píng)估模型包含五大子模塊：一是基本面，包括注冊(cè)資本,、注冊(cè)時(shí)間,、變更情況、失信被執(zhí)行,、訴訟等工商,、司法、納稅評(píng)級(jí)指標(biāo),，一般作為固定模塊單獨(dú)建立子模型,，來(lái)判斷客戶資質(zhì)。二是信貸行為,，包含企業(yè)主個(gè)人征信數(shù)據(jù)和企業(yè)征信數(shù)據(jù),，科技公司在不侵犯客戶隱私的條件下輔助進(jìn)行綜合信用評(píng)估，給出信用評(píng)估分?jǐn)?shù)和建議,。三是關(guān)聯(lián)風(fēng)險(xiǎn),，無(wú)場(chǎng)景業(yè)務(wù)一般指對(duì)外投資和任職關(guān)系。結(jié)合場(chǎng)景后,，關(guān)聯(lián)關(guān)系可以拓展到供應(yīng)鏈上下游,、發(fā)票、物流等場(chǎng)景,，所以關(guān)聯(lián)風(fēng)險(xiǎn)與場(chǎng)景結(jié)合后有了較大拓展,。產(chǎn)業(yè)鏈中包含幾萬(wàn)家甚至幾十萬(wàn)家企業(yè)，使用相同的座機(jī)或相同的注冊(cè)地址代表存在關(guān)聯(lián)風(fēng)險(xiǎn),，這是比較明顯的通過(guò)產(chǎn)業(yè)場(chǎng)景分析出的關(guān)聯(lián)風(fēng)險(xiǎn),。四是企業(yè)主,，中國(guó)的小微企業(yè)商賬很多公私混淆，企業(yè)的資金可能被企業(yè)主挪用,，企業(yè)主也可能使用個(gè)人資產(chǎn)貼補(bǔ)公司,，所以對(duì)于企業(yè)主的資產(chǎn)狀況、借貸行為,、消費(fèi)行為,、是否涉及黑名單等要素進(jìn)行評(píng)估也是重要環(huán)節(jié)。五是經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn),，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)是難度系數(shù)最大的評(píng)估環(huán)節(jié),，需要分析不同類型企業(yè)經(jīng)營(yíng)行為的平均金額、平均交易間隔,、交易規(guī)模,、服務(wù)內(nèi)容以及應(yīng)收賬款確認(rèn)情況。

多層次,、差異化的額度策略

關(guān)于額度的確定：一種方式是根據(jù)核心經(jīng)營(yíng)指標(biāo)乘以相應(yīng)的系數(shù),，在稅貸中使用比較多的參數(shù)是增值稅和所得稅，能夠準(zhǔn)確反映企業(yè)的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn),；發(fā)票貸中使用比較多的是開(kāi)票金額,，尤其是能夠體現(xiàn)核心指標(biāo)銷售額的大客戶開(kāi)票占比。另一種方式是基于特定場(chǎng)景,，比如供應(yīng)鏈場(chǎng)景中的訂單情況，訂單能夠體現(xiàn)融資的具體標(biāo)的物,，結(jié)合標(biāo)的物本身資產(chǎn)屬性做融資量化分析,，確定額度。在標(biāo)準(zhǔn)化行業(yè)中,，針對(duì)庫(kù)存控制的最小可用單位（Stock Keeping Unit,，簡(jiǎn)稱SKU）比較統(tǒng)一的3C用品（計(jì)算機(jī)類、通信類和消費(fèi)類電子產(chǎn)品）,、大宗商品,，通過(guò)設(shè)置一定的安全保護(hù)墊來(lái)確定額度。在小額場(chǎng)景中,，可以根據(jù)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)設(shè)置額度的上限和下限,，通過(guò)信用評(píng)估模型得出的信用分設(shè)置風(fēng)險(xiǎn)額度系數(shù)。

政府產(chǎn)融平臺(tái)為小微金融提供催化劑

隨著各地市政府對(duì)小微企業(yè)扶持力度的加大,，各地市紛紛建立產(chǎn)融服務(wù)平臺(tái),，是比較典型的小微企業(yè)服務(wù)門戶。平臺(tái)通過(guò)接入多維度數(shù)據(jù)源,，在科技公司的力量加持下進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化處理和深度加工,，形成標(biāo)準(zhǔn)化數(shù)據(jù)中心,、供應(yīng)鏈關(guān)系網(wǎng)絡(luò)圖譜和多層級(jí)畫(huà)像（包括企業(yè)、行業(yè),、產(chǎn)業(yè)的畫(huà)像）,，同時(shí)向金融機(jī)構(gòu)輸出標(biāo)準(zhǔn)化數(shù)據(jù)、圖譜和畫(huà)像,，輔助金融機(jī)構(gòu)對(duì)小微企業(yè)進(jìn)行融資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估,。金融機(jī)構(gòu)通過(guò)平臺(tái)可以批量獲得客戶和相關(guān)信息，降低獲客成本,，同時(shí)獲得小微企業(yè)全息標(biāo)準(zhǔn)化信息,，入模型使用實(shí)現(xiàn)穿透授信。核心企業(yè)通過(guò)平臺(tái)可以將主體企業(yè)已有的客戶關(guān)系梯度從三級(jí)延伸到上下游更高梯度,，同時(shí)對(duì)已有客戶風(fēng)險(xiǎn)信息進(jìn)行補(bǔ)充,，強(qiáng)化對(duì)主體企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理能力。小微企業(yè)通過(guò)平臺(tái)可以直接向金融機(jī)構(gòu)發(fā)起融資,，減少中間環(huán)節(jié),，降低融資成本，只需要授權(quán)平臺(tái)獲取相關(guān)信息,，即可由平臺(tái)推送至多個(gè)金融機(jī)構(gòu),，提高融資撮合的效率和成功率。

隨著政府?dāng)?shù)據(jù)的不斷開(kāi)放利用,，相信小微企業(yè)融資中信息不對(duì)稱的問(wèn)題可以逐步得到解決,，在貨幣政策、財(cái)政政策,、監(jiān)管政策的疊加效應(yīng)下,，未來(lái)銀行小微金融業(yè)務(wù)會(huì)有更加“舒適”的發(fā)展環(huán)境，小微金融業(yè)務(wù)信貸比重會(huì)逐步提高,，類似信用卡的小微金融產(chǎn)品可能成為主流,。中小銀行通過(guò)與場(chǎng)景方、金融科技公司的深度合作,，可以逐步實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)場(chǎng)景的滲透及客群下沉,，實(shí)現(xiàn)小微金融業(yè)務(wù)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型。

本文刊發(fā)于《清華金融評(píng)論》2020年9月刊,，2020年9月5日出刊,，編輯：王曄君