融資租賃涉及到承租人和出租人雙方的業(yè)務(wù)處理,，從時(shí)間上看,，業(yè)務(wù)從租賃期開始日到租賃期屆滿日,，涉及到的主要價(jià)值概念繁多，業(yè)務(wù)處理復(fù)雜,，這些業(yè)務(wù)的核心集中在租賃期開始日的業(yè)務(wù)處理以及承租人未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)?、出租人未?shí)現(xiàn)融資收益的分?jǐn)偂Ｄ敲?，眾多價(jià)值概念能否用簡單的方法進(jìn)行系統(tǒng)化,、一體化呢?

　　在此，可以引入資金時(shí)間價(jià)值中的現(xiàn)金流入,、現(xiàn)金流出,、現(xiàn)金凈流量，作出承租人,、出租人的現(xiàn)金流量圖,，通過此圖就可以輕松進(jìn)行融資租賃的會(huì)計(jì)處理。本文重點(diǎn)分析租賃期開始日的業(yè)務(wù)處理以及承租人未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)?、出租人未?shí)現(xiàn)融資收益的分?jǐn)偂?/p>

　　現(xiàn)金流量在承租人融資租賃會(huì)計(jì)處理中的巧妙運(yùn)用承租人融資租賃業(yè)務(wù)從租賃開始日到租賃期屆滿日結(jié)束,，現(xiàn)主要以現(xiàn)金流量進(jìn)行租賃期開始日的業(yè)務(wù)處理以及未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偂?/p>

　　(一)租賃期開始日的會(huì)計(jì)處理承租人現(xiàn)金流量圖如圖1所示。

　　圖1,，承租人現(xiàn)金流量圖

　　圖1中0點(diǎn)代表租賃期開始日,，1點(diǎn)代表租賃期的第一期，2點(diǎn)代表租賃期的第二期,，n點(diǎn)代表租賃期屆滿日;時(shí)間軸的上方為固定資產(chǎn)的入賬價(jià)值,，代表承租人的現(xiàn)金流入，時(shí)間軸的下方為初始直接費(fèi)用,、租金,、承租人的擔(dān)保余值、買價(jià)代表承租人的現(xiàn)金流出,。

　　固定資產(chǎn)的入賬價(jià)值為：(租金+買價(jià)+承租人的擔(dān)保余值+初始直接費(fèi)用)的現(xiàn)值與固定資產(chǎn)公允價(jià)值+初始直接費(fèi)用二者較小者,，也就是(最低租賃付款額+初始直接費(fèi)用)的現(xiàn)值與固定資產(chǎn)公允價(jià)值+初始直接費(fèi)用二者較小者。現(xiàn)金流出與現(xiàn)金流入的差額作為承租人的未確認(rèn)融資費(fèi)用,。由此可以得到承租人租賃期開始日的會(huì)計(jì)分錄如下：

　　未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)傊饕婕皟蓚€(gè)問題：

　　(1)未確認(rèn)融資費(fèi)用分?jǐn)偮?

　　(2)未確認(rèn)融資費(fèi)用分?jǐn)偙怼?/p>

　　1.未確認(rèn)融資費(fèi)用分?jǐn)偮省謹(jǐn)偮蕽M足的理論基礎(chǔ)：現(xiàn)金流出的現(xiàn)值=現(xiàn)金流入,，即(租金+買價(jià)+承租人擔(dān)保余值+初始直接費(fèi)用)的現(xiàn)值=固定資產(chǎn)入賬價(jià)值。如果固定資產(chǎn)入賬價(jià)值以(最低租賃付款額+初始直接費(fèi)用)的現(xiàn)值入賬,，則分?jǐn)偮始礊橛?jì)算現(xiàn)值的折現(xiàn)率;如果固定資產(chǎn)入賬價(jià)值以固定資產(chǎn)公允價(jià)值+初始直接費(fèi)用入賬,，則需要重新計(jì)算分?jǐn)偮剩謹(jǐn)偮实挠?jì)算如下：(租金+買價(jià)+承租人擔(dān)保余值+初始直接費(fèi)用)的現(xiàn)值=固定資產(chǎn)公允價(jià)值+初始直接費(fèi)用,。

　　2.未確認(rèn)融資費(fèi)用分?jǐn)偙怼创_認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)傟P(guān)鍵要解決下述問題：

　　(1)未確認(rèn)融資費(fèi)用的合計(jì)數(shù)為租賃期開始日的入賬價(jià)值;

　　(2)應(yīng)付本金在租賃期開始日的金額為租賃期開始日的現(xiàn)金凈流量,，即現(xiàn)金流入(固定資產(chǎn)的入賬價(jià)值)-現(xiàn)金流出(初始直接費(fèi)用)，現(xiàn)金流量圖如圖1所示;

　　(3)應(yīng)付本金在租賃期屆滿日的余額為現(xiàn)金流量中的終值,，即承租人的擔(dān)保余值,、買價(jià);

　　(4)最后一期的融資費(fèi)用需要處理尾差,，倒擠得到實(shí)際攤銷額，保證整個(gè)租賃期分?jǐn)偟娜谫Y費(fèi)用合計(jì)數(shù)為租賃期開始日未確認(rèn)融資費(fèi)用的入賬價(jià)值,。承租人租賃期完整的業(yè)務(wù)有支付租金,、計(jì)提固定資產(chǎn)折舊、未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)?、支付或有租金,、支付履約成本，其中前三項(xiàng)為承租人必做的業(yè)務(wù),，后兩項(xiàng)為或有事項(xiàng)，根據(jù)實(shí)際情況進(jìn)行業(yè)務(wù)處理,。

　　租賃期屆滿日,，承租人對該項(xiàng)資產(chǎn)的處理有三種情況：

　　(1)續(xù)租租賃資產(chǎn)，無相關(guān)分錄,。

　　(2)退還租賃資產(chǎn),，會(huì)計(jì)分錄一般應(yīng)為：借：長期應(yīng)付款——應(yīng)付融資租賃款、累計(jì)折舊,，貸：固定資產(chǎn)——融資租入固定資產(chǎn),。

　　(3)留購租賃資產(chǎn)，會(huì)計(jì)分錄為：借：長期應(yīng)付款——應(yīng)付融資租賃款,，貸：銀行存款;借：固定資產(chǎn)——自有固定資產(chǎn),，貸：固定資產(chǎn)——融資租入固定資產(chǎn)。隨著租賃業(yè)務(wù)的結(jié)束,，租賃期開始日固定資產(chǎn)的現(xiàn)金流入,、長期應(yīng)付款的現(xiàn)金流出、現(xiàn)金流出與現(xiàn)金流入差額確定的未確認(rèn)融資費(fèi)用余額都為零,。

　　案例解析例：

　　1.2010年12月1日A公司與B公司簽訂了一份租賃合同,，合同主要條款如下：A公司租賃B公司的程控設(shè)備;租賃期為2011年1月1日至2013年12月31日，共3年;租金支付方式為每年末支付租金200000元;租賃期屆滿時(shí)程控設(shè)備的估計(jì)余值為120000元,，其中由A公司擔(dān)保的余值為100000元;未擔(dān)保余值為20000元;A公司發(fā)生初始直接費(fèi)用10000元;該程控設(shè)備租賃期開始日的公允價(jià)值為650000元;租賃合同規(guī)定的利率為6%(年利率);2013年12月31日,，A公司將該程控設(shè)備交回B公司;A公司按實(shí)際利率法按年攤銷未確認(rèn)融資費(fèi)用。(P/A,，6%,，3)=2.673，(P/F,，6%,，3)=0.84。分析：(最低租賃付款額+初始直接費(fèi)用)的現(xiàn)值=200000×(P/A,，6%,，3)+100000×(P/F,，6%，3)+10000=628600(元);公允價(jià)值+初始直接費(fèi)用=650000+10000=660000元,，所以固定資產(chǎn)以628600元入賬,。A公司現(xiàn)金流量圖如圖2所示。

　　圖2,，A公司現(xiàn)金流量圖

　　租賃期開始日的會(huì)計(jì)分錄借：

　　固定資產(chǎn)——融資租入固定資產(chǎn)628600

　　未確認(rèn)融資費(fèi)用——81400

　　貸：長期應(yīng)付款——應(yīng)付融資租賃款700000

　　銀行存款——10000

　　2.未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)?見表1)

　　現(xiàn)金流量在出租人融資租賃會(huì)計(jì)處理中的巧妙運(yùn)用出租人融資租賃業(yè)務(wù)從租賃開始日到租賃期屆滿日結(jié)束,，現(xiàn)主要以現(xiàn)金流量進(jìn)行租賃期開始日的業(yè)務(wù)處理以及未實(shí)現(xiàn)融資收益的分?jǐn)偂?/p>

　　(一)租賃期開始日的會(huì)計(jì)處理出租人現(xiàn)金流量圖如圖3所示。

　　圖3,，出租人現(xiàn)金流量圖

　　圖3中0點(diǎn)代表租賃期開始日,，1點(diǎn)代表租賃期的第一期，2點(diǎn)代表租賃期的第二期,，n點(diǎn)代表租賃期屆滿日;時(shí)間軸的上方為租金,、出租人的擔(dān)保余值、未擔(dān)保余值,、賣價(jià)代表出租人的現(xiàn)金流入,，時(shí)間軸的下方為固定資產(chǎn)的公允價(jià)值和初始直接費(fèi)用代表出租人的現(xiàn)金流出。現(xiàn)金流出與現(xiàn)金流入的差額作為出租人的未實(shí)現(xiàn)融資收益,。由此可以得到出租人租賃期開始日的會(huì)計(jì)分錄如下：

　　未實(shí)現(xiàn)融資收益的分?jǐn)偽磳?shí)現(xiàn)融資收益的分?jǐn)傊饕婕皟蓚€(gè)問題：

　　(1)未實(shí)現(xiàn)融資收益分?jǐn)偮?

　　(2)未實(shí)現(xiàn)融資收益分?jǐn)偙怼?/p>

　　1.未實(shí)現(xiàn)融資收益分?jǐn)偮省謹(jǐn)偮蕽M足的理論基礎(chǔ)：現(xiàn)金流入的現(xiàn)值=現(xiàn)金流出,，即(租金+賣價(jià)+出租人擔(dān)保余值+未擔(dān)保余值)的現(xiàn)值=固定資產(chǎn)公允價(jià)值+初始直接費(fèi)用，該利率就是出租人租賃內(nèi)涵利率,，也是未實(shí)現(xiàn)融資收益的分?jǐn)偮省?/p>

　　2.未實(shí)現(xiàn)融資收益分?jǐn)偙怼磳?shí)現(xiàn)融資收益的分?jǐn)傟P(guān)鍵要解決下述問題：

　　(1)未實(shí)現(xiàn)融資收益的合計(jì)數(shù)為租賃期開始日的入賬價(jià)值;

　　(2)租賃投資凈額在租賃期開始日的金額為租賃期開始日的現(xiàn)金凈流量的負(fù)數(shù),，即現(xiàn)金流出(固定資產(chǎn)公允價(jià)值+初始直接費(fèi)用)，現(xiàn)金流量圖如圖3所示;

　　(3)租賃投資凈額在租賃期屆滿日的余額為現(xiàn)金流量中的終值,，即出租人的擔(dān)保余值,、未擔(dān)保余值、賣價(jià);

　　(4)最后一期的融資收益需要處理尾差,，倒擠得到實(shí)際攤銷額,，保證整個(gè)租賃期分?jǐn)偟娜谫Y收益合計(jì)數(shù)為租賃期開始日未實(shí)現(xiàn)融資收益的入賬價(jià)值。出租人租賃期完整的業(yè)務(wù)有收取租金,、未實(shí)現(xiàn)融資收益的分?jǐn)?、收取或有租金，其中前兩?xiàng)為出租人必做的業(yè)務(wù),，第三項(xiàng)為或有事項(xiàng),，根據(jù)實(shí)際情況進(jìn)行業(yè)務(wù)處理。

　　租賃期屆滿日,，出租人對該項(xiàng)資產(chǎn)的處理有三種情況：

　　(1)續(xù)租租賃資產(chǎn),，無相關(guān)分錄;

　　(2)收回租賃資產(chǎn)，會(huì)計(jì)分錄一般應(yīng)為：借：融資租賃資產(chǎn),，貸：長期應(yīng)收款,，未擔(dān)保余值;

　　(3)承租人留購租賃資產(chǎn),，會(huì)計(jì)分錄為：借：銀行存款，貸：長期應(yīng)收款,。隨著租賃業(yè)務(wù)的結(jié)束,，租賃期開始日固定資產(chǎn)的現(xiàn)金流出、長期應(yīng)收款,、未擔(dān)保余值的現(xiàn)金流入,、現(xiàn)金流入與現(xiàn)金流出差額確定的未實(shí)現(xiàn)融資收益余額都為零。

　　案例解析例2：

　　接例1,，B公司發(fā)生初始直接費(fèi)用10000元,。(P/A，5%,，3)=2.7232,，(P/F，5%,，3)=0.8638,，(P/A,，4%,，3)=2.7751，(P/F,，4%,，3)=0.8890。B公司現(xiàn)金流量圖見圖4,。

　　圖4,，B公司現(xiàn)金流量圖

　　租賃期開始日的會(huì)計(jì)分錄借：長期應(yīng)收款——應(yīng)收融資租賃款700000未擔(dān)保余值20000貸：融資租賃資產(chǎn)650000銀行存款10000未實(shí)現(xiàn)融資收益600002.未實(shí)現(xiàn)融資收益的分?jǐn)?見表2)現(xiàn)金流入的現(xiàn)值=現(xiàn)金流出，得出如下等式：200000×(P/A,，r,，3)+120000×(P/F，r,，3)=650000+10000租賃內(nèi)涵利率為：r=4.13%,。

　　結(jié)語：

　　對于融資租賃業(yè)務(wù)，只要做出租賃雙方的現(xiàn)金流量圖,，不管是承租人還是出租人租賃期開始日的業(yè)務(wù),，會(huì)計(jì)分錄的借貸方一方為現(xiàn)金流入、一方為現(xiàn)金流出,，其差額即為未確認(rèn)融資費(fèi)用或者未實(shí)現(xiàn)融資收益,，輕松地進(jìn)行租賃期開始日的業(yè)務(wù)處理;同時(shí)，根據(jù)租賃期開始日現(xiàn)金流入的現(xiàn)值=現(xiàn)金流出的現(xiàn)值,，得到未確認(rèn)融資費(fèi)用或者未實(shí)現(xiàn)融資收益的分?jǐn)偮?。這兩個(gè)核心問題解決了,，融資租賃的其他業(yè)務(wù)做起來就得心應(yīng)手了。