深度解析資本公積增資涉及的個(gè)人所得稅問(wèn)題
鐘 斐
2013年9月29日，財(cái)政部,、國(guó)家稅務(wù)總局發(fā)布的《關(guān)于中關(guān)村國(guó)家自主創(chuàng)新示范區(qū)企業(yè)轉(zhuǎn)增股本個(gè)人所得稅試點(diǎn)政策的通知》（財(cái)稅〔2013〕73號(hào)）一,、企業(yè)以未分配利潤(rùn)、盈余公積,、資本公積向個(gè)人股東轉(zhuǎn)增股本時(shí),，應(yīng)按照“利息、股息,、紅利所得”項(xiàng)目,，適用20%稅率征收個(gè)人所得稅,。我們注意到資本公積向個(gè)人股東轉(zhuǎn)增股本時(shí),，也應(yīng)按照“利息、股息,、紅利所得”項(xiàng)目征收個(gè)人所得稅,，對(duì)這個(gè)規(guī)定我們似曾相識(shí)，對(duì)于資本積轉(zhuǎn)增資本（股本）納稅問(wèn)題也有不少爭(zhēng)議,。資本公積所包函的內(nèi)容較多,，不同的會(huì)計(jì)制度對(duì)資本公積核算的內(nèi)容也有較大差別，那么,，是不是所有的資本公積轉(zhuǎn)增向個(gè)人股東轉(zhuǎn)增資本（股本）時(shí)都要納稅呢,？筆者根據(jù)現(xiàn)行政策試對(duì)該問(wèn)題分析如下：
資本公積轉(zhuǎn)增資本（股本）的情形。按《公司法》規(guī)定,，公司的公積金用于彌補(bǔ)公司的虧損,、擴(kuò)大公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)或者轉(zhuǎn)為增加公司資本?！豆痉ā匪Q公積金包括資本公積和盈余公積兩部分,。
資本公積核算的內(nèi)容。執(zhí)行《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》企業(yè)的資本公積包括資本溢價(jià)（或股本溢價(jià)）,、其他資本公積兩項(xiàng)內(nèi)容,。其他資本公積是指直接計(jì)入所有者權(quán)益的利得和損失，具體包括：①長(zhǎng)期股權(quán)投資采用權(quán)益法核算的,，在持股比例不變的情況下,，被投資單位除凈損益以外所有者權(quán)益的其他變動(dòng)，企業(yè)按持股比例計(jì)算應(yīng)享有的份額；②可供出售金融資產(chǎn)在資產(chǎn)負(fù)債表日的公允價(jià)值大于其賬面價(jià)值的差額,；③自用房地產(chǎn)或存貨轉(zhuǎn)換為采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn),，在轉(zhuǎn)換日的公允價(jià)值大于其賬面價(jià)值的差額；④以權(quán)益結(jié)算的股份支付,，在等待期內(nèi)的每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日確定的金額,，權(quán)益工具授予日的公允價(jià)值確定的金額等內(nèi)容。執(zhí)行《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》“資本公積”內(nèi)容較繁雜,，包括：資本溢價(jià)（或股本溢價(jià)）,、接受現(xiàn)金捐贈(zèng)、接受非現(xiàn)金資產(chǎn)捐贈(zèng)準(zhǔn)備,、股權(quán)投資準(zhǔn)備,、撥款轉(zhuǎn)入、外幣資本折算差額,、關(guān)聯(lián)交易差價(jià),、其他資本公積。
資本公積不能轉(zhuǎn)增資本（股本）的情形,。無(wú)論是執(zhí)行《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》的企業(yè)還是執(zhí)行《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》（以下簡(jiǎn)稱新準(zhǔn)則）的企業(yè),，并非所有的資本公積都可以轉(zhuǎn)增資本。對(duì)于企業(yè)未實(shí)現(xiàn)利得,，如果轉(zhuǎn)增資本,，就會(huì)使公司資本虛高，因此,，這部分具有預(yù)提性質(zhì)的資本公積通常是不允許轉(zhuǎn)增資本的,。比如《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》下的“接受非現(xiàn)金資產(chǎn)捐贈(zèng)準(zhǔn)備”、“股權(quán)投資準(zhǔn)備”和《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》下的“其他資本公積”,，不能轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本的原因都是沒(méi)有實(shí)際的得利,，具有預(yù)提性質(zhì)，不允許轉(zhuǎn)增資本,。
《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》下其他資本公積轉(zhuǎn)增資本的特殊情形,。由于《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》對(duì)資本公積核算的內(nèi)容有很大的差異，為解決《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》銜接問(wèn)題,，根據(jù)2007年4月30日發(fā)布的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則實(shí)施問(wèn)題專家工作組意見(jiàn)》,，執(zhí)行《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》后：原資本公積中除原資本（股本）溢價(jià)、原資本公積中因被投資單位除凈損益外其他所有者權(quán)益項(xiàng)目的變動(dòng)產(chǎn)生的股權(quán)投資準(zhǔn)備以外的項(xiàng)目,，包括債務(wù)重組收益,、接受捐贈(zèng)的非現(xiàn)金資產(chǎn)、關(guān)聯(lián)交易差價(jià),、按照權(quán)益法核算的長(zhǎng)期股權(quán)投資因初始投資成本小于應(yīng)享有被投資單位賬面凈資產(chǎn)的份額計(jì)入資本公積的金額等,，執(zhí)行新準(zhǔn)則后在資本公積（其他資本公積）中單設(shè)“原制度資本公積轉(zhuǎn)入”進(jìn)行核算,，該部分金額在執(zhí)行新準(zhǔn)則后，可用于增資,、沖減同一控制下企業(yè)合并產(chǎn)生的合并差額等,。因此，資本公積（其他資本公積）中單設(shè)“原制度資本公積轉(zhuǎn)入”是可以轉(zhuǎn)增資本的,。
可見(jiàn),，資本公積轉(zhuǎn)增資本（股本）的情形包括“資本（股本）溢價(jià)”轉(zhuǎn)增資本（股本）和除此之外的已經(jīng)實(shí)現(xiàn)利得部分的“其他資本公積”轉(zhuǎn)增資本（股本）。
股份制企業(yè)資本積轉(zhuǎn)增股本個(gè)稅處理,。
《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于股份制企業(yè)轉(zhuǎn)增股本和派發(fā)紅股征免個(gè)人所得稅的通知》（國(guó)稅發(fā)[1997]198號(hào)）一,、股份制企業(yè)用資本公積金轉(zhuǎn)增股本不屬于股息、紅利性質(zhì)的分配,，對(duì)個(gè)人取得的轉(zhuǎn)增股本數(shù)額,，不作為個(gè)人所得，不征收個(gè)人所得稅,。二,、股份制企業(yè)用盈余公積金派發(fā)紅股屬于股息、紅利性質(zhì)的分配,，對(duì)個(gè)人取得的紅股數(shù)額,，應(yīng)作為個(gè)人所得征稅?！秶?guó)家稅務(wù)總局關(guān)于原城市信用社在轉(zhuǎn)制為城市合作銀行過(guò)程中個(gè)人股增值所得應(yīng)納個(gè)人所得稅的批復(fù)》（國(guó)稅函[1998]289號(hào)）作了進(jìn)一步解釋：“國(guó)稅發(fā)[1997]198號(hào)中所表述的資本公積金是指股份制企業(yè)股票溢價(jià)發(fā)行收入所形成的資本公積金,。將此轉(zhuǎn)增股本由個(gè)人取得的數(shù)額,，不作為應(yīng)稅所得征收個(gè)人所得稅,。而與此不相符合的其他資本公積金分配個(gè)人所得部分，應(yīng)當(dāng)依法征收個(gè)人所得稅,?！?/FONT>
上述兩個(gè)文件都是針對(duì)股份制企業(yè)轉(zhuǎn)增股本個(gè)人所得稅的征免規(guī)定?！吨袊?guó)人民銀行,、國(guó)家工商行政管理局關(guān)于城市合作銀行變更名稱有關(guān)問(wèn)題的通知》（銀發(fā)[1998]94號(hào)）明確，一,、鑒于城市合作銀行是股份制商業(yè)銀行,，不具有“合作”性質(zhì)，經(jīng)國(guó)務(wù)院同意,，將“××城市合作銀行”名稱變更為“××市商業(yè)銀行股份有限公司”,，銀行在牌匾及廣告宣傳中可以使用簡(jiǎn)化名稱“××市商業(yè)銀行”?？梢?jiàn)城市合作銀行也是股份制企業(yè),。資本公積金轉(zhuǎn)增股本時(shí)按國(guó)稅發(fā)[1997]198號(hào)及國(guó)稅函[1998]289號(hào)規(guī)定分為兩種情況,，一是，股份制企業(yè)股票溢價(jià)發(fā)行形成的資本公積即股本溢價(jià)轉(zhuǎn)增股本,；二是,，除股本溢價(jià)以外的其他資本公積轉(zhuǎn)增股本。其中股本溢價(jià)轉(zhuǎn)增股本時(shí)不納稅,，其他資本公積轉(zhuǎn)增股本應(yīng)納稅,。
非股份制企業(yè)股份制企業(yè)資本積轉(zhuǎn)增實(shí)收資本個(gè)稅處理。
基于上述兩個(gè)文件,，有觀點(diǎn)認(rèn)為,，對(duì)于非股份制企業(yè)即有限責(zé)任公司不論是其他積本公積轉(zhuǎn)增實(shí)收資本還是資本溢價(jià)轉(zhuǎn)增實(shí)收資本時(shí)，由于不符合國(guó)稅發(fā)[1997]198號(hào)股本溢價(jià)轉(zhuǎn)增股本的規(guī)定,，有限責(zé)任公司其他積本公積,、資本溢價(jià)在轉(zhuǎn)增實(shí)收資本均需繳納個(gè)人所得稅。
然而,，國(guó)稅發(fā)[1997]198號(hào),、國(guó)稅函[1998]289號(hào)都是針對(duì)股份制企業(yè)，并沒(méi)有提到有限責(zé)任公司資本公積轉(zhuǎn)增實(shí)收資本時(shí)如何納稅的問(wèn)題,。如果有限責(zé)任公司其他積本公積,、資本溢價(jià)轉(zhuǎn)增實(shí)收資本均需繳納個(gè)人所得稅觀點(diǎn)成立，那么,，為什么不能認(rèn)為有限責(zé)任公司其他積本公積,、資本溢價(jià)轉(zhuǎn)增實(shí)收資本均不需繳納個(gè)人所得稅呢？
對(duì)于非股份制企業(yè)有限責(zé)任公司轉(zhuǎn)增實(shí)收資本處理,，《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本征收個(gè)人所得稅問(wèn)題的批復(fù)》（國(guó)稅函[1998]333號(hào)）規(guī)定,，“青島路邦石油化工有限公司將從稅后利潤(rùn)中提取的法定公積金和任意公積金轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本，實(shí)際上是該公司將盈余公積金向股東分配了股息,、紅利,，股東再以分得的股息、紅利增加注冊(cè)資本,。因此,，依據(jù)《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于股份制企業(yè)轉(zhuǎn)增股本和派發(fā)紅股征免個(gè)人所得稅的通知》（國(guó)稅發(fā)[1997]198號(hào)）精神，對(duì)屬于個(gè)人股東分得并再投入公司（轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本）的部分應(yīng)按照‘利息,、股息,、紅利所得’項(xiàng)目征收個(gè)人所得稅，稅款由股份有限公司在有關(guān)部門批準(zhǔn)增資,、公司股東會(huì)決議通過(guò)后代扣代繳,。”青島路邦石油化工有限公司不是股份有限公司,，但仍應(yīng)依據(jù)國(guó)稅發(fā)[1997]198號(hào)精神處理,。因此,，無(wú)論是股份制企業(yè)還是非股份制企業(yè)轉(zhuǎn)增實(shí)收資本（股本），處理方法是相同的,。
股本溢價(jià)和資本溢價(jià)性質(zhì)相同,，資本溢價(jià)轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本無(wú)需納稅。非股份制企業(yè)資本公積中的資本金溢價(jià)是投資者投入的資本大于按其投資比例計(jì)算的出資額部分的金額記入“資本公積——資本溢價(jià)”科目,，股本溢價(jià)則是股份制企業(yè)溢價(jià)發(fā)行股票的溢價(jià)部分,。股本溢價(jià)和資本溢價(jià)是都資本金溢價(jià)，性質(zhì)相同,，只是企業(yè)注冊(cè)類型不同形成的資本金表現(xiàn)形式不同,，從而資本金溢價(jià)的會(huì)計(jì)科目不同而已，他們都是投資人投入資本或者股本形成的,，資本溢價(jià)不屬于企業(yè)得利,，更不是企業(yè)收入，資本（股本）溢價(jià)轉(zhuǎn)增資本不是國(guó)稅函[1998]333號(hào)規(guī)定的先分紅再投資,，和股息,、紅利無(wú)關(guān)，根據(jù)國(guó)稅發(fā)[1997]198號(hào)精神,，不屬于資本（股權(quán)）增值,，不征收個(gè)人所得稅。
即便資本溢價(jià)轉(zhuǎn)增實(shí)收資本需繳納個(gè)人所得稅觀點(diǎn)成立,，那么如何征收也是個(gè)問(wèn)題,。比如，2010年張某投資500萬(wàn)元成立A公司,，投資比例100%,，實(shí)收資本500萬(wàn)元。2012年A公司擴(kuò)大再生產(chǎn)須增資,，李某投資1000萬(wàn)元,，張某,、李某投資比例各占50%,，實(shí)收資本1000萬(wàn)元，資本公積——資本溢價(jià)500萬(wàn)元,。2013年公司將資本溢價(jià)500萬(wàn)元全部轉(zhuǎn)為實(shí)收資本,。那么轉(zhuǎn)增資本后，張某,、李某實(shí)收資本各增加250萬(wàn)元,。那么，轉(zhuǎn)增資本時(shí)張某,、李某所得各為250萬(wàn)元是否均須納稅,，而李某增加250萬(wàn)元本實(shí)收資本身就是李某自己投入的,，總不至于自己投入的成本也要繳納個(gè)人所得稅吧。如果A公司再投資和資本溢價(jià)轉(zhuǎn)增實(shí)收資本的情況較多,，資本溢價(jià)也不一定全部轉(zhuǎn)增實(shí)收資本,，那么轉(zhuǎn)增實(shí)收資本的資本溢價(jià)是那個(gè)股東投入的呢，是先投入形成的資本溢價(jià)先轉(zhuǎn)增資本,，還是按一定比例計(jì)算出每個(gè)股東投入形成的資本溢價(jià),，再按投資比進(jìn)行分配，如何區(qū)分增加的轉(zhuǎn)增的實(shí)收資本中哪些是自己投入的,，哪些是分得其他股東投入的呢,？全糊涂了，根本無(wú)法計(jì)算,。因此,，從如何征收方面來(lái)看，資本溢價(jià)轉(zhuǎn)增實(shí)收資本需繳納個(gè)人所得稅觀點(diǎn)也是不成立的,。
符合條件的個(gè)人投資者收購(gòu)企業(yè)股權(quán)后將其他資本公積轉(zhuǎn)增實(shí)收資本（股本）不征收個(gè)人所得稅,。
《關(guān)于個(gè)人投資者收購(gòu)企業(yè)股權(quán)后將原盈余積累轉(zhuǎn)增股本個(gè)人所得稅問(wèn)題的公告》（國(guó)家稅務(wù)總局公告2013年第23號(hào)）一、1名或多名個(gè)人投資者以股權(quán)收購(gòu)方式取得被收購(gòu)企業(yè)100%股權(quán),，股權(quán)收購(gòu)前,，被收購(gòu)企業(yè)原賬面金額中的“資本公積、盈余公積,、未分配利潤(rùn)”等盈余積累未轉(zhuǎn)增股本,，而在股權(quán)交易時(shí)將其一并計(jì)入股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格并履行了所得稅納稅義務(wù)。股權(quán)收購(gòu)后,，企業(yè)將原賬面金額中的盈余積累向個(gè)人投資者(新股東,下同)轉(zhuǎn)增股本,，有關(guān)個(gè)人所得稅問(wèn)題區(qū)分以下情形處理：（一）新股東以不低于凈資產(chǎn)價(jià)格收購(gòu)股權(quán)的，企業(yè)原盈余積累已全部計(jì)入股權(quán)交易價(jià)格,，新股東取得盈余積累轉(zhuǎn)增股本的部分,，不征收個(gè)人所得稅。（二）新股東以低于凈資產(chǎn)價(jià)格收購(gòu)股權(quán)的,，企業(yè)原盈余積累中,，對(duì)于股權(quán)收購(gòu)價(jià)格減去原股本的差額部分已經(jīng)計(jì)入股權(quán)交易價(jià)格，新股東取得盈余積累轉(zhuǎn)增股本的部分,，不征收個(gè)人所得稅;對(duì)于股權(quán)收購(gòu)價(jià)格低于原所有者權(quán)益的差額部分未計(jì)入股權(quán)交易價(jià)格,，新股東取得盈余積累轉(zhuǎn)增股本的部分，應(yīng)按照“利息,、股息,、紅利所得”項(xiàng)目征收個(gè)人所得稅。新股東以低于凈資產(chǎn)價(jià)格收購(gòu)企業(yè)股權(quán)后轉(zhuǎn)增股本,，應(yīng)按照下列順序進(jìn)行,即:先轉(zhuǎn)增應(yīng)稅的盈余積累部分,，然后再轉(zhuǎn)增免稅的盈余積累部分,。按照前述分析，文件表述的資本公積根據(jù)上述分析自然不能包括資本（股本）溢價(jià),，資本（股本）溢價(jià)轉(zhuǎn)增實(shí)收資本（股本）本來(lái)就無(wú)須納稅,。
轉(zhuǎn)增實(shí)收資本（股本）后再轉(zhuǎn)讓是否重復(fù)納稅。
根據(jù)國(guó)稅發(fā)[1997]198號(hào),、國(guó)稅函[1998]289號(hào),、國(guó)稅函[1998]333號(hào)規(guī)定，盈余公積金轉(zhuǎn)增實(shí)收資本（股本）是按照先分紅再投資兩項(xiàng)業(yè)務(wù)來(lái)處理的,，這是對(duì)再投入公司（轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本）的部分應(yīng)按照“利息,、股息、紅利所得”項(xiàng)目征收個(gè)人所得稅的原因,，那么對(duì)其他資本公積轉(zhuǎn)增實(shí)收資本（股本）的征稅理由自然同樣如此,。因此，其他資本公積,、留存收益轉(zhuǎn)增實(shí)收資本（股本）后再轉(zhuǎn)讓時(shí),，再投資金額是可以作為財(cái)產(chǎn)原值扣除的?？梢?jiàn)其他資本公積,、留存收益轉(zhuǎn)增實(shí)收資本（股本）后再轉(zhuǎn)讓都不會(huì)重復(fù)納稅。
但有觀點(diǎn)認(rèn)為國(guó)家稅務(wù)總局公告2013年第23號(hào)中對(duì)以低于凈資產(chǎn)價(jià)值收購(gòu)股權(quán)后發(fā)生的轉(zhuǎn)讓股行權(quán)行為的個(gè)人所得稅規(guī)定,，可能會(huì)導(dǎo)致重復(fù)納稅的情形,。理由是：23號(hào)公告第二條規(guī)定，“新股東將所持股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí),，其財(cái)產(chǎn)原值為其收購(gòu)企業(yè)股權(quán)實(shí)際支付的對(duì)價(jià)及相關(guān)稅費(fèi),。”我們以國(guó)家稅務(wù)總局的23號(hào)公告解讀為例來(lái)分析,。
總局23號(hào)公告解讀中的案例及分析,。案例：甲企業(yè)原賬面資產(chǎn)總額8000萬(wàn)元，負(fù)債3000萬(wàn)元,，所有者權(quán)益5000萬(wàn)元,，其中：實(shí)收資本（股本）1000萬(wàn)元，資本公積,、盈余公積,、未分配利潤(rùn)等盈余積累合計(jì)4000萬(wàn)元。假定多名自然人投資者（新股東）向甲企業(yè)原股東購(gòu)買該企業(yè)100%股權(quán),，股權(quán)收購(gòu)價(jià)4500萬(wàn)元，新股東收購(gòu)企業(yè)后,，甲企業(yè)將資本公積,、盈余公積,、未分配利潤(rùn)等盈余積累4000萬(wàn)元向新股東轉(zhuǎn)增實(shí)收資本。
案例分析：在新股東4500萬(wàn)元股權(quán)收購(gòu)價(jià)格中,，除了實(shí)收資本1000萬(wàn)元外,，實(shí)際上相當(dāng)于以3500萬(wàn)元購(gòu)買了原股東4000萬(wàn)元的盈余積累，即：4000萬(wàn)元盈余積累中,，有3500萬(wàn)元計(jì)入了股權(quán)交易價(jià)格,，剩余500萬(wàn)元未計(jì)入股權(quán)交易價(jià)格。甲企業(yè)向新股東轉(zhuǎn)增實(shí)收資本時(shí),，其中所轉(zhuǎn)增的3500萬(wàn)元不征收個(gè)人所得稅,，所轉(zhuǎn)增的500萬(wàn)元應(yīng)按“利息、股息,、紅利所得”項(xiàng)目繳納個(gè)人所得稅,。
重復(fù)納稅觀點(diǎn)來(lái)源及理由。重復(fù)納稅觀點(diǎn)來(lái)源于23號(hào)公告第二條規(guī)定,，“新股東將所持股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí),，其財(cái)產(chǎn)原值為其收購(gòu)企業(yè)股權(quán)實(shí)際支付的對(duì)價(jià)及相關(guān)稅費(fèi)?！?/FONT>
比如,，甲企業(yè)新股東A持有10%的股權(quán)，收購(gòu)企業(yè)股權(quán)實(shí)際支付的對(duì)價(jià)及相關(guān)稅費(fèi)為450萬(wàn)元,，甲企業(yè)向轉(zhuǎn)新股東轉(zhuǎn)增實(shí)收資本時(shí),，A繳納個(gè)人所得稅：500×10%×20%=10萬(wàn)元。
其后,，A再轉(zhuǎn)讓其所持股權(quán)全部,，轉(zhuǎn)讓價(jià)為500萬(wàn)元，按照23號(hào)公告第二條規(guī)定應(yīng)納個(gè)人所得稅為：（500-450）×20%=10萬(wàn)元,。
而實(shí)際上,，股東A的轉(zhuǎn)讓股權(quán)時(shí)所得50萬(wàn)元，在甲企業(yè)向新股東轉(zhuǎn)增實(shí)收資本時(shí)已經(jīng)納過(guò)個(gè)人所得稅,。因此,，新股東將所持股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)，按23號(hào)公告第二條規(guī)定只能扣除收購(gòu)企業(yè)股權(quán)實(shí)際支付的對(duì)價(jià)及相關(guān)稅費(fèi),，會(huì)造成重復(fù)納稅,。
那么以上觀點(diǎn)是否正確？按照前述分析其他資本公積,、留存收益（盈余累積）轉(zhuǎn)增實(shí)收資本（股本）的征稅理由是一個(gè)先分紅再投資的過(guò)程,，甲企業(yè)向轉(zhuǎn)新股東轉(zhuǎn)增實(shí)收資本時(shí)，相當(dāng)于甲企業(yè)將盈余累積向股東A分配了股息、紅利50萬(wàn)元,，股東A再以分得的股息,、紅利增加甲企業(yè)注冊(cè)資本。因此,，A的再投資金額也是股權(quán)買入價(jià),。
至于，23號(hào)公告第二條規(guī)定的“新股東將所持股權(quán)”應(yīng)當(dāng)指的是收購(gòu)股權(quán)時(shí)所取得的股份部分,，股東將其收購(gòu)企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí),，收購(gòu)企業(yè)股權(quán)所實(shí)際支付的對(duì)價(jià)及相關(guān)稅費(fèi)可以扣除。但并將非再投資（含先分紅再投資）所取得的股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí),，所取得的股份投資價(jià)款不能扣除,。
因此，A再轉(zhuǎn)讓其所持股權(quán)個(gè)人所得為：500－（450＋50）=0萬(wàn)元,，無(wú)須納稅,。
上述分析可知，國(guó)家稅務(wù)總局公告2013年第23號(hào)中對(duì)以低于凈資產(chǎn)價(jià)值收購(gòu)股權(quán)后發(fā)生的轉(zhuǎn)讓股行權(quán)行為也不會(huì)造成重復(fù)納稅,。
