如何買賣股票：股票買賣的十三個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)
　　
一、股市二八現(xiàn)象
　　
2007年4月以來,，兩市每天新開戶的人數(shù)超過30萬戶,，到5月開戶總數(shù)已超過1億戶。不客氣地說，如此龐大的隊(duì)伍中大多數(shù)人是來給別人送錢的,。因?yàn)楣墒杏幸环N現(xiàn)象：二八現(xiàn)象,。股票市場(chǎng)是一個(gè)高風(fēng)險(xiǎn)投資市場(chǎng)，約有半數(shù)的人會(huì)由于知識(shí)與經(jīng)驗(yàn)積累不夠而失敗,，剩下的一半即便技術(shù)經(jīng)驗(yàn)上能夠過關(guān),，但大多數(shù)又會(huì)因?yàn)樾睦硭刭|(zhì)不夠而虧損。這樣從長(zhǎng)期統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)來看,，20%的人賺錢,、80%的人虧錢就是股市的常態(tài)，所以叫做二八現(xiàn)象,，也叫二八定律,。中國(guó)股市如此，海外股市也一樣,。
　　
比如據(jù)《中國(guó)證券報(bào)》調(diào)查統(tǒng)計(jì)，2006年大盤上漲了130%,，投資人有16％還虧損,，有14％不賠不賺，而賺錢人也只有5％的人跑贏了大市,。牛市尚且如此,，熊市就更慘不忍睹了，還是該報(bào)的統(tǒng)計(jì)結(jié)果顯示2001～2005年虧損者比例為96%,，平均虧損幅度達(dá)70%以上,。由此看來，對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)投資的操作,，目前多數(shù)投資人還尚不能勝任,。
　　
二、論人性的弱點(diǎn)與股票操作
　　
貪婪,、恐懼,、盲從、僥幸是人性所共有的弱點(diǎn),。這些弱點(diǎn)同時(shí)或多或少地存在于每一個(gè)投資者身上,，嚴(yán)重影響著投資人收益的高低。知識(shí)可通過學(xué)習(xí)補(bǔ)充,，經(jīng)驗(yàn)可靠實(shí)踐積累,，而心理素質(zhì)的提高卻只能通過生活的方方面面摔打磨練來完成了。
　　
1.論貪婪,。大家都看過《漁夫和金魚的故事》,，漁夫出海打魚撈到一條金魚，金魚說放了我，我可以滿足你的所有要求,。漁夫的女人太貪心,，要華服，要房子,，要宮殿當(dāng)女王,，金魚都滿足了她。但這位夫人最后竟要金魚做她的仆人,，金魚只好搖搖尾巴游到海里去了,，而漁夫和妻子又回到原來的貧窮日子。股市有諺語說：什么人都能賺錢,，只有貪心的人賺不到錢,。過分的貪婪會(huì)把你賺到的錢又吐出去，因?yàn)闆]有只漲不跌的股市,。老宋便經(jīng)常會(huì)遇到這樣一種投資人,，他們不是根據(jù)市場(chǎng)強(qiáng)弱來決定買賣，而是根據(jù)自己買房子,、買車等需求目標(biāo)資金來定買賣,。還有就是在理由不充分前提下不斷提高既定目標(biāo)。
　　
治療貪婪需要培養(yǎng)從容淡靜的心態(tài),，更需要切實(shí)理性地分析市場(chǎng),。理性考慮風(fēng)險(xiǎn)前提下追求到的高收益才是最合理的，憑借主觀想象一味抬高價(jià)碼,，結(jié)果只能像漁夫妻子一樣回到原地,。
　　
2．論恐懼。人類面對(duì)未知的時(shí)候總會(huì)產(chǎn)生恐懼,。股市的特點(diǎn)就是從不簡(jiǎn)單重復(fù),，似有規(guī)律又似無規(guī)律，因此,，恐懼必然會(huì)成為股民心中最無法拋棄的陰影,。持股過程中，看股票稍微漲一點(diǎn),，就怕再跌回去,，想賣掉，但又擔(dān)心繼續(xù)上漲自己踏空,；市場(chǎng)下跌了,，不想賣，又怕持續(xù)下跌,，賣了吧,，又怕反彈,。左也怕，右也怕,，備受煎熬,。對(duì)于短線操作的人尤其如此，因?yàn)槔碚撋现v短期波動(dòng)更是無法預(yù)期的,。
　　
3．論盲從,。一個(gè)人在判斷上迷失方向的時(shí)候最容易隨大流，盲目跟從他人意見來決策,。面對(duì)市場(chǎng)變化,，不能認(rèn)真全面地了解市場(chǎng)獨(dú)立思考的人是不可能做好股票的。老宋發(fā)現(xiàn)大多數(shù)人聽講座看股評(píng),，不是著重于投資的思想方法和邏輯思路,，而是就等著推薦股票。聽了馬上就買,，一旦套住一點(diǎn)馬上又?jǐn)貍}(cāng),。而這些股票極有可能中線大漲。盲從的人很多,，所以有"羊群"效應(yīng)之說,。這也為前面所說的二八定律的存在奠定了雄厚的群眾基礎(chǔ)。
　　
4．論僥幸,。明知是小概率事件，卻希望能夠發(fā)生,，這就是害人不淺的僥幸心理,。在股票操作中，散戶的僥幸心理經(jīng)常會(huì)被機(jī)構(gòu)主力所利用,。股票拉到高位,，下跌時(shí)主力往往以長(zhǎng)陰線開始出貨，散戶們雖心中覺得大盤,、個(gè)股均不太妙,，但卻出逃不堅(jiān)定，大多數(shù)人還都在期待股價(jià)反彈到?jīng)]有下跌前的高度,，結(jié)果往往是越套越深,。
　　
以康達(dá)爾(００００４８)為例，２０００年５月其股價(jià)就已經(jīng)破位下行,，此股業(yè)績(jī)平平,，當(dāng)時(shí)的價(jià)位卻高達(dá)40元，風(fēng)險(xiǎn)極高,。如果想等反彈再出貨,，就可能滑落到27元一線,，如再心存僥幸一廂情愿地認(rèn)為必出反彈而不果斷賣出，接下來就會(huì)遭遇10個(gè)跌停,、股價(jià)墮至８元的重大損失,。
　　
三、簡(jiǎn)單高效的買賣方法
　　
只要選對(duì)了買賣時(shí)機(jī),，任何一只股票都能讓你賺錢,。所以選時(shí)就成為投資者股票操作非常關(guān)鍵的問題。對(duì)買賣點(diǎn)的的選擇,，人們都會(huì)借助技術(shù)指標(biāo),。老宋就研究借鑒過很多種技術(shù)指標(biāo)，結(jié)果卻發(fā)現(xiàn)每一種技術(shù)指標(biāo)都不完美,，都存在缺陷,。而想要把這些優(yōu)點(diǎn)都結(jié)合在一起、把缺點(diǎn)剔除掉的想法也是不可能實(shí)現(xiàn)的,。經(jīng)過老宋十幾年的實(shí)戰(zhàn)應(yīng)用最后發(fā)現(xiàn)：一個(gè)最最簡(jiǎn)單的指標(biāo)--３０日均線居然是最高效最方便執(zhí)行的,。只要掌握好了這個(gè)指標(biāo)，肯定會(huì)讓你的的收益遠(yuǎn)超購(gòu)買任何一只基金的回報(bào),。具體如下：
　　
1無論是大盤還是個(gè)股,，設(shè)置一根３０日移動(dòng)平均線，K線上穿則買入,，一直持有到K線下穿賣出,。在此，本來還有許多能進(jìn)一步提高收益的細(xì)節(jié),，但一復(fù)雜就容易混亂,，干脆放棄。
　　
2心理要點(diǎn)是：不要對(duì)大盤和個(gè)股自作聰明地做預(yù)判,，只要求自己堅(jiān)定執(zhí)行第一條紀(jì)律即可,。
　　
3像任何方法一樣，這個(gè)方法不完美,，有缺陷,，你必須認(rèn)可并包容它的缺陷帶來的損失。缺陷一是買點(diǎn)不是最低點(diǎn),，賣點(diǎn)不是最高點(diǎn),；缺陷二是成功率不可能１００%，也許只有7０%,，但這不重要,，重要的是盈虧時(shí)的幅度。
　　
4你的使用效果會(huì)是：大漲大賺,，小漲小賺,，盤整市小賠或小賺,。以年度為測(cè)算周期，牛市中必大賺,，熊市中會(huì)小賺,，虧損概率很小。
　　
以下四張圖表清晰顯示不論大盤還是個(gè)股,，此方法均可做到牛市獲暴利,，小失誤無傷大雅；熊市避大險(xiǎn),，反彈中依然可以賺到錢,。
　　
四、熱點(diǎn)板塊的捕捉
　　
股票操作需要解決兩個(gè)問題:一是選時(shí)問題,，二是選股問題,。選時(shí)解決賺不賺錢的問題；而選股則解決賺多賺少的問題,。因?yàn)橐荒曛胁煌鍓K漲幅差異很大,。
　　
選時(shí)問題在前文及下一部分"最佳買賣點(diǎn)的捕捉"中均有講述，在此咱們就來說說選股問題,。
　　
選對(duì)熱點(diǎn)多賺,，選不對(duì)少賺。老宋常用的選股的技術(shù)方法是先選強(qiáng)勢(shì)板塊,，再?gòu)脑摪鍓K中選擇強(qiáng)勢(shì)個(gè)股,。
　　
老宋使用的操盤手軟件中有板塊監(jiān)測(cè)功能，具體的操作步驟如下：
　　
１根據(jù)市場(chǎng)聯(lián)動(dòng)性原理將全部股票劃分成３３個(gè)行業(yè)板塊和5０個(gè)概念板塊,，每個(gè)板塊都有綜合指數(shù),。這個(gè)綜合指數(shù)是我們判斷強(qiáng)弱板塊的重要指標(biāo)。
　　
２在大盤進(jìn)入上升趨勢(shì)的前提下,，尋找出全部進(jìn)入上升趨勢(shì)的板塊,，然后點(diǎn)擊５日換手進(jìn)行從高到低的排序,。第一名板塊就是相對(duì)放量上漲的板塊,，意味著市場(chǎng)主流資金在重點(diǎn)買入這個(gè)板塊。
　　
３再選５日換手或量比指標(biāo),，依然作降序排列,。前三名的股票就是目前最活躍或增量啟動(dòng)的的股票。這樣選出的股票未來走勢(shì)會(huì)遠(yuǎn)強(qiáng)于大市,。
　　
４選出的股票再用前面介紹的方法進(jìn)行買賣操作,，效果會(huì)令人吃驚。但此前提還是：堅(jiān)定執(zhí)行既定操作紀(jì)律,，不要東想西想,、隨便更改方案,。
　　
例如下頁(yè)圖中換手率最高的是有色金屬板塊，現(xiàn)在處于上升趨勢(shì)中,。這個(gè)板塊中量比前三名的是新疆眾和(６００８８８),、包頭鋁業(yè)(６００４７２１)、云鋁股份(０００８０７),。上漲且量比高表明當(dāng)日在增量買入,。
　　
五、牛市中的經(jīng)驗(yàn)
　　
牛市中的利好利空
　　
牛市中的利好傳言不論確鑿與否,，必定成為大盤及涉及個(gè)股飆升的加速器,，若屬題材傳言，那么此類個(gè)股可多多捕捉挖掘,，積極操作,。牛市中的利空往往只能造成短期小幅下跌，一般很快就能修復(fù),。牛市中一般利空經(jīng)常還是主力洗盤震倉(cāng)的工具,。仔細(xì)閱讀公告，若非實(shí)質(zhì)性大利空,，即可反向思維,，堅(jiān)定持股，必有厚報(bào),。
　　
牛市的分析操作心得
　　
(1)牛市階段大盤基本在250天均線之上運(yùn)行,。個(gè)人資源配置可以更多的放在股票上，少量?jī)?chǔ)蓄資產(chǎn)以備必需,，債券類資產(chǎn)沒有太大必要,。
　　
(2)所謂牛市就是大漲小跌連創(chuàng)新高的股市階段。牛市中股票絕不會(huì)只漲不跌,，但下跌總是有限的,，所以牛市中大可以選質(zhì)地好的股票中長(zhǎng)線持有，不必怕套牢,。
　　
(3)技術(shù)指標(biāo)的使用上,，發(fā)出金叉買入信號(hào)必須買進(jìn)，對(duì)死叉賣出信號(hào)可執(zhí)行也可不執(zhí)行,。
由于技術(shù)指標(biāo)有滯后的特點(diǎn),，往往死叉出現(xiàn)時(shí)短線已調(diào)整到位，如對(duì)股票前景看好,，則可以有錢加倉(cāng),，沒錢扛住。
　　
(4)牛市決戰(zhàn)法寶：牛市堅(jiān)持做多,，注重?zé)狳c(diǎn)捕捉,、及時(shí)切換,。
　　
牛市末期的特征
　　
(1)整個(gè)市場(chǎng)市盈率很高(2001年高達(dá)55倍以上)，企業(yè)業(yè)績(jī)預(yù)期遠(yuǎn)跟不上股價(jià)的上漲幅度,。
　　
(2)很少能以理性估值找到可以放心持有３個(gè)月以上的股票,。
　　
(3)從經(jīng)濟(jì)學(xué)家到股評(píng)家多數(shù)看多，而且往往豪言壯語令人振奮,。
　　
(4)股價(jià)依然上漲,，但漲速很緩。
　　
以上特征只是說明股市到了危險(xiǎn)的境地,，但事物的發(fā)展在內(nèi)因敗壞之時(shí)還會(huì)自然延續(xù)一個(gè)階段,，要等到某一個(gè)能造成致命打擊的外因出現(xiàn)時(shí)才會(huì)崩塌。
　　
六,、熊市中的經(jīng)驗(yàn)
　　
熊市中的利好利空
　　
利好在牛市中會(huì)成為股票上漲的加速器,，但在熊市中卻往往會(huì)打了水漂，所以在熊市狀態(tài)下對(duì)利好消息我們不可以抱太大希望,，能夠小賺即可,。熊市中的利空可能是滅頂之災(zāi)，想想也是,，平平淡淡都要下跌,，更何況綁上一塊巨石呢？如果不幸在弱勢(shì)行情下遇到衰股,，那就要不惜一切代價(jià)抓緊砍倉(cāng)吧,，不然接下來你會(huì)損失更多。比如咱們前面提到的最高126元的億安科技 （000008 行情,資料,評(píng)論,搜索）,，在它出事后,，連續(xù)跌停，初步止跌時(shí)已到27元,，這時(shí)如果因?yàn)樾奶厶潛p堅(jiān)持拿著不賣,，后面即殺跌至3.58元，到那時(shí)可真是欲哭無淚了,！
　　
熊市的分析操作心得
　　
(1)熊市階段大盤指數(shù)基本上在250天均線以下運(yùn)行,，個(gè)人資源配置建議股票賬戶少量或清空，少量?jī)?chǔ)蓄資產(chǎn),，多配置債券等較高固定收益品種,。熊市中,，不可配置基金,，因?yàn)樾苁械幕鹨苍谌嫣潛p。
　　
(2)所謂熊市就是大跌小漲,，不斷走低的股市階段,。在這種行情中操作股票,，更容易虧損，很難賺到什么錢,。所以我們每年空倉(cāng)時(shí)間必須遠(yuǎn)多于持倉(cāng)時(shí)間,，一般來說應(yīng)平均８?jìng)€(gè)月空倉(cāng)，４個(gè)月進(jìn)倉(cāng),。
　　
(3)技術(shù)指標(biāo)破位向下形成死叉,，不論當(dāng)時(shí)位置多低都必須賣出。
　　
(4)技術(shù)指標(biāo)上穿形成金叉,，可買可不買,，極有可能只是小反彈，過不了幾天又要?dú)⒌鼍帧?br>　　
(5) 大盤和個(gè)股同時(shí)發(fā)出買點(diǎn)才買股票,，大盤或個(gè)股一方發(fā)出賣點(diǎn)就堅(jiān)決賣出股票,。
　　
熊市末期的特征
　　
(1)市盈率很低(2005年低于10倍，許多股票甚至只有5倍),，大批績(jī)優(yōu)股股價(jià)跌破凈資產(chǎn)值,。
　　
(2)大批股票靠分紅就可得到每年２０%的收益。
　　
(3)平均股價(jià)很低(2005年只有4元左右),。大量股票顯現(xiàn)投資價(jià)值,，但股價(jià)還在下跌。
　　
(4)政府從各個(gè)方面鼓勵(lì)投資,，甚至采取超常手段來刺激股市上漲,，但市場(chǎng)依然下跌。