4680的出圈,，讓被壓制很久的三元電池陣營(yíng)又迎來了一波關(guān)注。

4680大圓柱電池不是個(gè)新概念,，去年特斯拉電池日上老馬就瘋狂安利過,。

其命名含義是電池直徑46mm、高80mm,，也是2170圓柱的替代品,。

這次時(shí)隔1年后再次爆火，主要受兩個(gè)消息催化,。

一是特斯拉將在加拿大建一座鋰電設(shè)備廠,，主要做4680電池量產(chǎn)，最快明年上半年先用在Model Y上,。

二是億緯鋰能劉老板在湖北荊門項(xiàng)目開工儀式上,，發(fā)表的一段講話：

“我們現(xiàn)在建的，是中國(guó)第一家,，有可能在全世界最先量產(chǎn)4680,、4695電池的生產(chǎn)基地，這里生產(chǎn)的電池將裝備給全世界最牛逼的公司,。”

群眾普遍比較感興趣的是,，這“全世界最牛逼”指的哪家,。

目前，明確在技術(shù)路線上使用大圓柱的車企只有兩家,，特斯拉和寶馬,。

特斯拉后期用4680是板上釘釘，寶馬之前一直走方形路線,，后面也要加入大圓柱,，電池技術(shù)平臺(tái)轉(zhuǎn)向4695。

億緯鋰能在荊門的乘用車大圓柱項(xiàng)目產(chǎn)能總共20GWh,，寶馬不用4680,，別的車企除了特斯拉都吃不了這么大的量。

所以,，這一波相當(dāng)于在明示,，億緯很可能會(huì)成為特斯拉的供應(yīng)商。

之前億緯鋰能就疑似在紀(jì)要里透露過,，相信自己的大圓柱會(huì)比寧德做的好,，如果這次入特實(shí)錘，也算是局部逆襲了。

4680大圓柱這陣風(fēng)是特斯拉吹起來的,，去年大家都當(dāng)個(gè)概念來看，因?yàn)闆]哪家能量產(chǎn),。

而最近一系列的信號(hào)表明,，明年特斯拉、松下,、億緯這些大廠的大圓柱就能實(shí)現(xiàn)規(guī)模出貨,。

網(wǎng)上一段視頻顯示，裝著正極,、負(fù)極生產(chǎn)設(shè)備的卡車已經(jīng)開進(jìn)了特斯拉在德州的超級(jí)工廠,，準(zhǔn)備試產(chǎn)4680電池。

上個(gè)月,，柏林超級(jí)工廠落成,，明年開始交付搭4680的Model Y。

松下的進(jìn)展還要更快一點(diǎn),，之前搞了條測(cè)試線,，現(xiàn)在在搭正式產(chǎn)線，明年上半年就能量產(chǎn),。

億緯的大圓柱項(xiàng)目剛開建,，估計(jì)到明年底完成，規(guī)模放量和供應(yīng)會(huì)等到23年,。

技術(shù)層面上,，2170到4680的升級(jí)，絕不僅是“從5號(hào)電池到1號(hào)電池”那么簡(jiǎn)單,。

主流動(dòng)力電池按材料可以分成三元,、磷酸鐵鋰，按結(jié)構(gòu)可以分成方形,、軟包和圓柱,。

海外車企之前走三元路線，北美特斯拉以NCA為主,，歐洲那邊是NCM,，基本沒有用磷酸鐵鋰的。

今年開始,，鐵鋰的風(fēng)潮流向海外,，標(biāo)志是Model 3、Model Y標(biāo)準(zhǔn)版會(huì)大規(guī)模采用磷酸鐵鋰電池,。

之后韓系大廠LG,、SKI也紛紛表示要加入磷酸鐵鋰技術(shù)。

國(guó)內(nèi)近年情況屬于三元、鐵鋰輪流坐莊,，今年輪到磷酸鐵鋰逆襲,。

2017年以前，新能源車市場(chǎng)主要以商用車為主,，鐵鋰的成本,、安全性恰好契合商用車，所以一直占大頭,，這時(shí)候三元鐵鋰大概是37開,。

17年開始，新能源汽車補(bǔ)貼要求開始圍繞續(xù)航里程,、能量密度,、電耗三個(gè)指標(biāo)展開，三元電池在這方面有先天優(yōu)勢(shì),，總體上占據(jù)了60%~70%的市場(chǎng),。

而到今年，磷酸鐵鋰又開始逆襲,，7月以后國(guó)內(nèi)鐵鋰電池的裝車量連續(xù)四個(gè)月超越三元電池,。

三元還是鐵鋰？面對(duì)這個(gè)大是大非問題,，大的電池,、材料廠都不敢單方面梭哈。

國(guó)外的LG,、SKI,，國(guó)內(nèi)的華友鈷業(yè)，最近都在考慮往鐵鋰方面做,。

大廠里面，松下的頭最鐵,，表示會(huì)堅(jiān)持做三元,。

所以，近幾年的材料路線不會(huì)有大的變化,，4680也很難改變這種現(xiàn)狀,。

但這并不妨礙，4680會(huì)有很大的搞頭,。

與傳統(tǒng)電池相比,，除了體積變大，4680采用了無(wú)極耳設(shè)計(jì),，就是沒有傳統(tǒng)電池的那一塊凸起,，頭頂是平的。

而2170和1865電池一般是一個(gè)極耳或者兩頭極耳，大圓柱則將負(fù)極整合成一體和外殼相通,，整個(gè)外殼都是負(fù)極,，所以也能叫“全極耳”。

無(wú)極耳的設(shè)計(jì)可以讓導(dǎo)電涂層直接與電池端蓋接觸,，接觸面積達(dá)到100%,，很大緩解了電池單體散熱的問題。

目前,，大部分車企使用液冷作為熱管理的主要手段,，而圓柱電芯排列后本身就有空隙，阻礙了一定的熱傳遞,，再配合無(wú)極耳設(shè)計(jì),，有很高的防熱閾值。

另外,，4680的開發(fā)初衷是為了提高能量密度,，體積大了后，更能兼容高能量密度材料如高鎳,、硅碳等,。

所以大圓柱最適合的就是高鎳三元，包括超高鎳的NCMA,、91等方案,。

前期能量密度目標(biāo)是300wh/kg，后期用超高鎳,、硅碳負(fù)極后,，可以做到350-400 wh/kg，突破現(xiàn)有的能量密度瓶頸,。

除了在熱管理和能量密度上有較大提升外,，大圓柱還有個(gè)大看點(diǎn)是跟其搭配的CTC封裝方案。

CTC就是把圓柱電芯直接集成到整車底盤上,，去掉了電池包和模組,，實(shí)現(xiàn)了電池和車身一體化。

不夸張地說,，CTC技術(shù)的應(yīng)用能把圓柱電池帶到一個(gè)全新的維度,。

原材料普漲的背景下，通過組裝技術(shù)實(shí)現(xiàn)降本非常重要,，CTC能節(jié)省很多的pack和模組,，在降本的同時(shí)還能減重。

按老馬自己的話說,，采用了CTC技術(shù)后,，可以節(jié)省370個(gè)零部件,，為車身減重10%，將每千瓦時(shí)的電池成本降低7%,。

4680的無(wú)極耳,，疊加激光焊接技術(shù)、CTC技術(shù),，使得鋰電子從陰極到陽(yáng)極轉(zhuǎn)換速度更快,，能量密度更高。

4680 CTC的組合,，很有可能實(shí)現(xiàn)寧德曾老板當(dāng)初的預(yù)測(cè),，“使新能源汽車成本可以直接和燃油車競(jìng)爭(zhēng)”。

所以,，從高續(xù)航和降本的角度,，4680都會(huì)有搞頭。

4680 作為還未量產(chǎn)的“新事物“,，本身有不錯(cuò)的優(yōu)勢(shì)。

而特斯拉作為行業(yè)先驅(qū),，已經(jīng)引發(fā)數(shù)次鋰電產(chǎn)業(yè)鏈革命,，有極強(qiáng)的帶貨效應(yīng)。

所以市場(chǎng)上就有聲音,，覺得4680有機(jī)會(huì)引起一場(chǎng)技術(shù)變革,，顛覆動(dòng)力電池現(xiàn)有格局，扭轉(zhuǎn)三元的頹勢(shì),。

今年前10月的電池裝機(jī)數(shù)據(jù)出來后,，磷酸鐵鋰的累計(jì)產(chǎn)量首次超過三元，已經(jīng)確定在全年裝機(jī)量上會(huì)實(shí)現(xiàn)反超,。

這輪鐵鋰的強(qiáng)勢(shì),，其實(shí)有著非常清晰的邏輯。

現(xiàn)在是電動(dòng)車做市場(chǎng)導(dǎo)入,，滲透率快速爬升的時(shí)期,，價(jià)格取代續(xù)航成為產(chǎn)品的主要矛盾。

寧德時(shí)代的CTP,、比亞迪的刀片,、國(guó)軒的JTM,，都能通過優(yōu)化模組結(jié)構(gòu)達(dá)到提升能量密度的效果,。

磷酸鐵鋰本來就有經(jīng)濟(jì)性和安全性的優(yōu)勢(shì)，續(xù)航起來后,，大多數(shù)中低端車型還是傾向于用鐵鋰,。

在未來兩年,，磷酸鐵鋰裝機(jī)量會(huì)進(jìn)一步攀升，疊加上儲(chǔ)能,，明年整體跟三元的比例可能達(dá)到64開,。

但是從長(zhǎng)期看，24,、25年甚至于再往后,，多數(shù)業(yè)內(nèi)大佬還是更看好三元路線。

中國(guó)以外,，絕大多數(shù)歐美車企還是以三元電池為主,，未來會(huì)從中鎳三元往高鎳三元走，這個(gè)技術(shù)趨勢(shì)基本已經(jīng)確定了,。

其中明確表明使用磷酸鐵鋰的只有特斯拉和奔馳,，特斯拉給寧德的鐵鋰訂單是45GWh，奔馳的用量還沒有鎖定,，其他歐美車企都還沒說要用鐵鋰電池,。

能量密度上，磷酸鐵鋰即便用到CTP,、刀片的電芯技術(shù),，大概平均也只能到180wh/kg。

像Model Y的標(biāo)續(xù)版,，官方續(xù)航里程是525公里,，實(shí)際開起來要打八折，大概400多公里,，再開個(gè)空調(diào)或是冬天開,，實(shí)際續(xù)航估計(jì)還不到400公里。

這個(gè)水平從體驗(yàn)上來說肯定不算理想,。

另外,，隨著汽車智能化發(fā)展，單車用電量也會(huì)越來越高,，當(dāng)新能源車保有量上來后,，主要矛盾還是會(huì)轉(zhuǎn)移到能量密度上。

跟手機(jī)類似,，更強(qiáng)大的硬件必然帶來更高的能耗,，按鐵鋰現(xiàn)在這個(gè)能量密度，不太能撐起一臺(tái)智能化整車的續(xù)航,。

未來三元想再次領(lǐng)先,，會(huì)走兩條路徑，一是高鎳和超高鎳,，完全拉開跟鐵鋰的能量密度差距,；二是降本,，縮小跟鐵鋰的成本差距。

相比于現(xiàn)在的三元方形和軟包,，4680可以更好實(shí)現(xiàn)這兩個(gè)目標(biāo),。

按特斯拉自己規(guī)劃的使用場(chǎng)景，入門級(jí)產(chǎn)品和儲(chǔ)能站,，優(yōu)先考慮使用壽命（充放電次數(shù)）,，電池會(huì)主要考慮使用磷酸鐵鋰電池。

長(zhǎng)續(xù)航的中端產(chǎn)品和重量敏感的高端產(chǎn)品,，還是使用三元的高鎳低鈷電池,。

Model Y之后，4680可能陸續(xù)用在Model S,、Cybertruck等車型上,。

從目前的方案看，特斯拉未來的產(chǎn)品線可能會(huì)是CTP 磷酸鐵鋰做入門車型,，CTC 4680做中高端車型,。

如果情形順利實(shí)現(xiàn)，先不說對(duì)鐵鋰的影響,，在三元內(nèi)部4680肯定會(huì)取代部分軟包和方形的份額,，畢竟之前崇尚方形的寶馬也要搞大圓柱。

軟包更慘一點(diǎn),，成本不如4680,，還有漏液?jiǎn)栴}，未來市場(chǎng)預(yù)計(jì)會(huì)越來越小,。

從這個(gè)角度看,，即使改變不了三元、鐵鋰的競(jìng)爭(zhēng)局面,，4680還是很有可能顛覆三元的內(nèi)部格局,。

國(guó)內(nèi)關(guān)于大圓柱的進(jìn)展，億緯鋰能是最快的,，20GWh的產(chǎn)能預(yù)計(jì)明年投產(chǎn),，后年開始放量供給寶馬和那個(gè)未官宣的“最牛逼的公司“。

今年8月底,，特斯拉開始在國(guó)內(nèi)尋找4680大圓柱電池的合作廠商,，特斯拉出設(shè)計(jì)，由電池廠家代工,。

之前就有消息傳出,，特斯拉跟億緯做過大圓柱方面的商業(yè)洽談，不過被億緯辟謠,。

這次計(jì)劃投資463億元的荊門動(dòng)力儲(chǔ)能電池產(chǎn)業(yè)園,，億緯還拉上了恩捷股份、新宙邦,、格林美和科達(dá)利,。

其中科達(dá)利做的4680大圓柱結(jié)構(gòu)件，客戶正是特斯拉和寶馬,。

在億緯鋰能改版后的官網(wǎng)中,，也在動(dòng)力電池產(chǎn)品處新出現(xiàn)了大圓柱電池的身影。

除了高續(xù)航,、無(wú)極耳（全極耳）,、無(wú)熱蔓延幾個(gè)特性外，還出現(xiàn)了超級(jí)快充屬性,。

不同于2170的鋁絲焊,，4680電芯采用的無(wú)極耳方案可以直接讓金屬片與電芯極耳進(jìn)行連接，快充性能可以提高三倍以上,。

9月份,，以色列的電池開發(fā)商Store Dot宣布推出一款硅主導(dǎo)技術(shù)的超快速充電4680電池，可在十分鐘內(nèi)充滿電,。

而Store Dot正是億緯鋰能的合作伙伴,，電池樣品通過億緯的產(chǎn)線進(jìn)行生產(chǎn)。

所以從電池廠看,，4680方向目前受益最大的還是億緯鋰能,。

材料上，目前從4680的結(jié)構(gòu)和參數(shù)來看,，和傳統(tǒng)高鎳圓柱電芯有很大的區(qū)別,。

體積變大后，4680對(duì)高能量密度材料的兼容性更強(qiáng),，正極可以用8系,、9系材料，高鎳出貨占比高的正極廠可能會(huì)加快導(dǎo)入速度,，如容百科技,、芳源股份等。

解決了硅碳的膨脹問題,，硅碳負(fù)極的用量會(huì)有很大提升,，松下、三星體系都已經(jīng)在使用,，特斯拉也會(huì)跟進(jìn),。

但硅碳負(fù)極本身導(dǎo)電性能差，因此會(huì)增加碳納米管的用量,，這里也會(huì)出現(xiàn)機(jī)會(huì),。

另外,，還有兩個(gè)材料會(huì)出現(xiàn)比較大的增量需求，分別是粘結(jié)劑,、涂層PVDF和電解液溶質(zhì)LiFSI,。

4680在正極負(fù)極添加了PVDF涂層，用更多的鋁箔和銅箔保護(hù)電極材料,，使得導(dǎo)電性更加靈敏,，整體會(huì)提高8%的用量。

受環(huán)保和配額影響,，PVDF的擴(kuò)產(chǎn)難度很高,，只有東岳集團(tuán)、巨化股份,、聯(lián)創(chuàng)股份等少數(shù)幾家公司有產(chǎn)能和擴(kuò)建能力,。

未來2年P(guān)VDF供給已經(jīng)很緊張了，4680可能進(jìn)一步加劇緊張局面,。

LiFSI之前一直是電解液溶質(zhì)六氟的候補(bǔ),，優(yōu)秀的高、低溫性能,、導(dǎo)電性,、熱穩(wěn)定性可以彌補(bǔ)六氟的部分性能缺陷，但由于成本較高,，還未形成對(duì)六氟的替代,。

但電池高鎳化以后， LiFSI作為添加劑開始被批量使用,。

LiFSI在普通高鎳三元只有3%左右,，而在4680中，用量會(huì)直接提高到15%,。

目前越來越多的電解液廠商開始擴(kuò)充LiFSI產(chǎn)能,，包括天賜材料、多氟多,、永太科技等,。

大幅擴(kuò)產(chǎn)預(yù)期甚至導(dǎo)致資金開始關(guān)注LiFSI的上游原材料氯化亞砜，擁有全球最大氯化亞砜產(chǎn)能的凱盛新材,，一上市就被各大公募,、社保資金搶著配置。

從產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)來看,，4680電池將帶來的有可能是全材料體系的提升,，實(shí)際量產(chǎn)之后，估計(jì)還會(huì)出現(xiàn)更多的細(xì)分機(jī)會(huì)。

之前CTP推出的時(shí)候,，很多企業(yè)還在觀望和猶豫,，現(xiàn)在CTP已經(jīng)成為一項(xiàng)普及的技術(shù)。

去年大多數(shù)人還把4680當(dāng)概念看,，笑稱為“1號(hào)電池“,，如今離量產(chǎn)卻越來越近。

動(dòng)力電池技術(shù)本來就是處在不斷的革新和發(fā)展中,，前兩年覺得遙遠(yuǎn)的事情，可能馬上就會(huì)普及,，技術(shù)的顛覆遠(yuǎn)遠(yuǎn)比想像中來得快,。

關(guān)于4680未來的空間，難以預(yù)料,，只能邊走邊看,。