今天我們講第二個(gè)模塊的第三節(jié)課,，了解自己的身外之物，當(dāng)然主要是我們的財(cái)務(wù)資源,。在這一節(jié)中,，我們要完成做理財(cái)規(guī)劃必須完成的三個(gè)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)表格：一個(gè)叫現(xiàn)金流量表,；一個(gè)叫資產(chǎn)負(fù)債表；第三個(gè)是家庭保障表,。

1,、現(xiàn)金流量表

現(xiàn)金流量表很簡(jiǎn)單，就是兩欄：一欄是收入,，一欄是支出,。一般現(xiàn)金流量表講的是一個(gè)期間的現(xiàn)金流量，我們通常用一年作為期間單位,，而且應(yīng)該是剛剛過去的這一年,，比如說2017年的1月1號(hào)到2017年的12月31號(hào)。

*說明：1,、固定收入投資收入包括所有有明確收益率的資產(chǎn),，包括存款、債券,、信托,、理財(cái)產(chǎn)品等其在統(tǒng)計(jì)期間獲得的收益。

2,、非固定投資收入包括股票、基金,、企業(yè)分紅,、炒匯、炒金等所有不確定收益的投資品在統(tǒng)計(jì)期間獲得的現(xiàn)金分紅收益和資產(chǎn)凈值變動(dòng)收益,。

1.1,、現(xiàn)金流量表之收入

整個(gè)一年你的收入要做細(xì)分，比如說工資收入,、獎(jiǎng)金收入這是不一樣的,，因?yàn)楣べY收入相對(duì)確定，獎(jiǎng)金收入它有變動(dòng),，還有一次性的意外收入,，比如說你中了一個(gè)獎(jiǎng)、你家里人資助你20萬買了一輛車這些都是一次性的不可重復(fù)的,，還有最后一類收入就是投資性收入,，當(dāng)然我們這地方講現(xiàn)金流量，也就是說你的這個(gè)投資性收入已經(jīng)兌現(xiàn)了的才算,。比如說你去年股票賺了5萬塊錢,，這是你的投資性收入；但如果你說你去年房子從100萬漲到120萬,，你還住在那個(gè)房子里面,，這20萬沒有變成現(xiàn)金流量,，那就不算。

當(dāng)然在這個(gè)所有的收入欄里面要做一個(gè)備注,，就是你對(duì)這樣一個(gè)收入的未來預(yù)期的變動(dòng),，比如說你去年的工資收入是20萬，你能夠預(yù)計(jì)到今年,，因?yàn)樯毩?，所以預(yù)計(jì)是25萬或者30萬。那你可以把這個(gè)預(yù)計(jì)的變動(dòng)描述出來,，也就是要了解自己收入的穩(wěn)定性和未來的發(fā)展趨勢(shì),。

當(dāng)然這里邊有一個(gè)收入性的指標(biāo)很重要，叫做“被動(dòng)收入比例”,，也就你的總收入里面,，你的被動(dòng)收入占百分比多少？這個(gè)數(shù)字其實(shí)越高,，說明你理財(cái)越成功,。當(dāng)然被動(dòng)收入的高低或者理財(cái)成功與否，還有一個(gè)很重要的就是你的被動(dòng)收入的穩(wěn)定性以及與整個(gè)市場(chǎng)的比較,。比如說2006年的時(shí)候股票大漲了將近100%,，而那一年你炒股賺了30萬，而你炒股的本金是50萬,，其實(shí)你理財(cái)并不是很成功,。第一個(gè)你要知道這30萬是不可重復(fù)的，60%的投資收益在正常股市里邊,，這是一個(gè)特殊情況,。第二個(gè)你在理財(cái)上也不成功，因?yàn)槟汶m然投資收益達(dá)到了60%,，但是跟整個(gè)市場(chǎng)比起來收益算是低的,，沒有達(dá)到整個(gè)社會(huì)的平均投資收益水平。所以在第二年的投資收益當(dāng)中,，你不能預(yù)期去年賺了30萬,，我今年本金增加了，我賺個(gè)50萬,，那是不可能的,。

在分析未來收入變動(dòng)趨勢(shì)這一欄里面，一定要對(duì)自己所從事的職業(yè)的未來發(fā)展要有所了解,，這里面尤其是從事一些年輕的行業(yè),，比如說互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)，比如說現(xiàn)在很多吃青春飯的一些行業(yè),，它未來的變動(dòng)會(huì)非常的大,，一定要要做好預(yù)期,。

1.2、現(xiàn)金流量表之支出

那么現(xiàn)金流量表的右面一欄就是支出,，支出的類別就多了,，比如說你的房租、你還的貸款,、你買的保險(xiǎn),、交的稅，你買的衣食水電煤,、醫(yī)藥看病,、交通、電話,、娛樂,、交際、進(jìn)修,，所有的這些都是支出,。你要把你的所有的支出都要列出來，當(dāng)然這些支出各自有不同的特點(diǎn),，比如說房租,、貸款、保險(xiǎn)這些基本上是固定支出,，金額相對(duì)是確定的而且是強(qiáng)迫性的,；第二類呢也是必須的支出，但金額可以調(diào)節(jié),，比如說衣食水電煤、看病,、交通,，這些一定是要花的，但是呢金額可調(diào)的,，我錢多我多下幾次館,，錢少的時(shí)候我在家自己燒，所以這類支出是叫可變支出,；第三類支出呢叫靈活性支出,，這類支出的最大特點(diǎn)就是可支出也可以不支出，比如說跟朋友一起吃飯,，比如說看電影,、買一個(gè)健身卡、去上一個(gè)瑜伽課,，這些東西呢,，有余力的可以花而且可能花很多錢,，如果資金比較緊張也可以一分錢不花。

強(qiáng)迫支出,、必要支出和靈活性支出一個(gè)最大的區(qū)別是什么呢,？就是支出彈性。強(qiáng)迫支出是必須要支出的,，而且金額沒法改變,；而必要性支出是必須要花的，但是金額可以省,，也可以寬松一點(diǎn),；而那些靈活性支出呢甚至于可以完全不花，彈性是最大的,。

凡是家庭財(cái)務(wù)出了問題的,，比如說很多月光一族，我們可以發(fā)現(xiàn)他的最大的特點(diǎn),，往往這些人在靈活性支出上的支出比例太高,。當(dāng)然如果有的人他的靈活支出也不高，他也攢不下錢來,，那只有一個(gè)情況,，你現(xiàn)在過的這樣的一個(gè)生活水平和你的收入是不相稱的。你必須降低生活水平,，比如說別自己租一套房子了,，跟別人合租吧；別開車了,，買個(gè)交通卡用共享單車加地鐵,，解決你的交通吧。所以你們把這個(gè)現(xiàn)金流量表如果能夠完整地寫出來以后,，就能夠清楚的找到家庭財(cái)務(wù)的問題之所在,，并且找到解決方案。

對(duì)于家庭現(xiàn)金流量表支出這一欄要注意這么幾點(diǎn)：第一個(gè)就是意外性的支出,，也就是意外的一次性的支出,，這樣區(qū)分它不屬于常規(guī)支出；另外呢就是對(duì)自己未來將要出現(xiàn)的大額的支出要有提前預(yù)估,，并且提前做好相應(yīng)的現(xiàn)金流的安排,；第三個(gè)呢就是對(duì)自己未來支出可能產(chǎn)生的變動(dòng)要有預(yù)期。比如說有人想買車,，但你要記住你買了車了,，也就意味著你每個(gè)月額外要多支出1000到2000塊錢。如果你之前的交通支出每個(gè)月只有500塊錢的話，那么因?yàn)橘I了車子,，現(xiàn)在交通的支出額外增加了500到1500塊錢,。你要考慮好，你有沒有這樣的額外支付能力,，才能決定你買不買車,。

1.3、現(xiàn)金流量表之結(jié)余比例

現(xiàn)金流量表的收入和支出都寫清楚了以后,，你就可以獲得一個(gè)結(jié)余,，收入減去支出就是結(jié)余。那么在財(cái)務(wù)上有個(gè)很重要的指標(biāo)叫結(jié)余比例,，這個(gè)比例就是你每年的結(jié)余比上你的凈收入,，比如說你去年收入是30萬，你花掉了20萬,，結(jié)余了10萬,，那么你的結(jié)余比例就是1/3。這個(gè)數(shù)字很重要,。

我們一般建議大家的結(jié)余比例不要低于10%,，原則上也不要高于60%。不要低于10%是什么意思呢,？就任何時(shí)候都不要把你掙到的錢全部都花掉,，除非特殊情況，正常情況你至少把你賺到的10%要存下來,。那為什么也不鼓勵(lì)過度地存錢呢,？不要超過60%了，也就是說一個(gè)人他應(yīng)該過的生活跟他的收入水平要相襯,，比如說一個(gè)人一年掙100萬,，那么他至少應(yīng)該花個(gè)四、五十萬,，他過的這個(gè)生活跟他這個(gè)收入才相稱,。如果只花10萬塊錢，結(jié)余比例達(dá)到90%,，這不更好嗎？這不好,。理財(cái)不是為了賺更多的錢,，理財(cái)是為了讓我們生活更幸福，所以合理的消費(fèi)應(yīng)該是量入為出,，入得多相應(yīng)地出也應(yīng)該多一點(diǎn),，不是省得越多越好。

2、資產(chǎn)負(fù)債表

我們大致把現(xiàn)金流量表說清楚了,，那么我們下面來給大家講第二個(gè)表,，更重要的一個(gè)表叫做資產(chǎn)負(fù)債表。現(xiàn)金流量表講的是一個(gè)時(shí)間段的,，而資產(chǎn)負(fù)債表講的是一個(gè)時(shí)間點(diǎn)的,，比如說，如果你現(xiàn)在做這樣的理財(cái)規(guī)劃,，那么你的時(shí)間點(diǎn)就是今天你的資產(chǎn)負(fù)債的狀況,。資產(chǎn)負(fù)債表也是兩欄：左邊一欄是資產(chǎn)，右邊是負(fù)債,。資產(chǎn)減去負(fù)債就是你的凈資產(chǎn),。

2.1資產(chǎn)負(fù)債表之資產(chǎn)

我們的資產(chǎn)項(xiàng)目是非常多的，我給大家做一些分類：第一類叫做現(xiàn)金或者現(xiàn)金等價(jià)物,，包括你口袋里的錢,、銀行活期存款，以及在一年之內(nèi)要到期的定期存款,、一年之內(nèi)的理財(cái)產(chǎn)品,，包括你的貨幣基金、在各種寶里邊的這些,，都是現(xiàn)金或者現(xiàn)金等價(jià)物,。你把所有的這些錢加在一起看看有多少。

第二類叫做固定收益或者準(zhǔn)固定收益資產(chǎn),，這個(gè)包括你買的債券,、信托、比較長(zhǎng)期的理財(cái)產(chǎn)品,，就是凡是承諾有一個(gè)回報(bào),，而且有一定期限還本，這樣的一些證券都是這一類,；其中有一個(gè)特殊的,，它不算是固定收益產(chǎn)品，比如說債券型基金,，就這個(gè)基金都是買的債券,，因?yàn)樗奶匦愿鷤旧弦粯樱砸矐?yīng)該放在這個(gè)欄目里邊,。

那么第三類當(dāng)然就是非固定收益資產(chǎn),，最典型的當(dāng)然就是股票，包括股票型基金,、平衡型基金,、偏股型基金都是這一類。

那么所有的上面這三類都叫做金融資產(chǎn)。當(dāng)然金融資產(chǎn)有些人還買了一些很復(fù)雜的,，比如說比特幣,、什么權(quán)證、一些很復(fù)雜的結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品,，這當(dāng)然也都屬于金融類資產(chǎn),，也可以放在那些非固定收益欄目下面。那么除了金融資產(chǎn),，下面一大類就是房地產(chǎn)資產(chǎn),，包括你自己住的房子和用于出租的投資的房產(chǎn)、商品住宅,、商鋪,、辦公樓都算。這個(gè)欄目就要一項(xiàng)一項(xiàng)的寫,，比如說自己住的房子多大面積,、在什么位置都要把它寫清楚。

那么第三個(gè)大類就是物質(zhì)性資產(chǎn),。這是我給的一個(gè)名字,，就是凡是實(shí)實(shí)在在一個(gè)東西的價(jià)值，比如說你買的經(jīng)營(yíng),、比如說你的車子,、比如說你家里如果有收藏品或者你家里特別值錢的那些家具（比如說紅木家具放的時(shí)間越長(zhǎng)越值錢的，不是在宜家買的那種家具）,，就放在這里,。這些東西一個(gè)共同特點(diǎn)是什么呢？是平常用的,，但是它又值一點(diǎn)錢,，真的到缺錢的時(shí)候可以變現(xiàn)的。

那么第四類呢就是企業(yè)資產(chǎn),。如果這企業(yè)是上市公司當(dāng)然很好算,，就按照市值來計(jì)算就行了。如果這企業(yè)不是上市公司,，一般我們用五倍市盈率來估值,，比如說你自己家族有個(gè)小企業(yè)，一年掙300萬,，那么大概這個(gè)企業(yè)值多少錢呢,？應(yīng)該是值1500萬。你不要按照企業(yè)的固定資產(chǎn)來算,，那企業(yè)的固定資產(chǎn)沒意義的，關(guān)鍵看你能不能掙錢，如果這企業(yè)一分錢都不掙還虧錢,，那這個(gè)資產(chǎn)就是零,，甚至于是負(fù)資產(chǎn)。

其實(shí)我們每個(gè)人擁有的資產(chǎn)比想象的要多,，有很多是隱藏的資產(chǎn),，有很多是預(yù)期獲得的資產(chǎn)。其實(shí)詳細(xì)來說也要列出來,，比如說我們每個(gè)人都有一個(gè)賬戶,，這個(gè)賬戶的錢就是你的，這個(gè)賬戶叫公積金賬戶,。這個(gè)賬戶的錢其實(shí)完全是可以你來支配,，而且可以現(xiàn)在用的地方是越來越多了，這是你的錢而且這個(gè)錢嚴(yán)格算來應(yīng)該算是現(xiàn)金這個(gè)欄目的,。還有很多人都買了很多保險(xiǎn),，有些保險(xiǎn)是消費(fèi)型的，過了就完了,。其實(shí)大部分保險(xiǎn)它還有個(gè)現(xiàn)金價(jià)值,，這個(gè)現(xiàn)金價(jià)值就是你存在保險(xiǎn)公司的錢，完全就屬于你的,。你真的缺錢的時(shí)候,，可以把這個(gè)保險(xiǎn)的現(xiàn)金價(jià)值取出來用于應(yīng)急。還有一些是不確定的資產(chǎn),，有可能是金額不確定,、有可能時(shí)間不確定、有可能這兩者都不確定,，這類資產(chǎn)呢主要來自于保險(xiǎn)金和遺產(chǎn),，比如說你父親買了一個(gè)100萬的人壽保險(xiǎn)，受益人是你,，那么基本上你預(yù)期就能夠獲得這100萬,，但是什么時(shí)候能拿到不知道。

其實(shí)在資產(chǎn)類別當(dāng)中,，還有一類叫做債權(quán)性資產(chǎn),。所謂債權(quán)性資產(chǎn)，它區(qū)別于你買了一些債券,，那些債券也是債權(quán)性資產(chǎn),，但是這是跟金融機(jī)構(gòu)合作的。我現(xiàn)在講的債權(quán)性資產(chǎn)是你把錢借給了朋友,，這種私下的非金融產(chǎn)品類型的債券,，其實(shí)這個(gè)債權(quán)當(dāng)然就是你的資產(chǎn),。為什么我不把它正式列？因?yàn)槲沂欠浅７磳?duì)這種民間互相借貸行為的,。

2.2資產(chǎn)負(fù)債表之負(fù)債

那么資產(chǎn)負(fù)債表的右面當(dāng)然就是負(fù)債,，負(fù)債分成短期負(fù)債和長(zhǎng)期負(fù)債。我們比較常見的負(fù)債,，一個(gè)信用卡欠款,，一個(gè)是住房按揭貸款、消費(fèi)性貸款,。如果你有企業(yè),，可能是企業(yè)的負(fù)債，當(dāng)然還有一種就是民間的私人借債,，所有的這些負(fù)債不僅要說金額,，還要說清楚什么時(shí)候償還以及利息。那我們把所有的負(fù)債加在一起,，就是你的總負(fù)債,，那么資產(chǎn)減去你的負(fù)債就是你的凈資產(chǎn)，這個(gè)就構(gòu)成了你的資產(chǎn)負(fù)債表,。

再次強(qiáng)調(diào)資產(chǎn)負(fù)債表：第一個(gè)是某一個(gè)時(shí)間點(diǎn)的,，最好是你在制作這個(gè)表的這個(gè)時(shí)刻的資產(chǎn)負(fù)債情況；第二要記住,，這個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表里面所有的金額都應(yīng)該是現(xiàn)值,，什么意思呢？比如說你去年花了100萬買了100萬的股票,，但是你100萬的股票現(xiàn)在值多少呢,，按照今天股市收盤后的市值來測(cè)算，如果剩下79萬,，那么你的股票資產(chǎn)就是79萬,，而不是100萬。同樣的,，你十年前在北京買了一套200萬的房子,，現(xiàn)在市值多少呢，現(xiàn)在市值是1000萬,，那么你的這個(gè)房子的價(jià)值就是1000萬,，跟你多少錢買的沒有關(guān)系。同樣,，負(fù)債講的也是現(xiàn)值,，什么意思呢？比如說你十年前為了買這套房子,，找銀行借了80萬,，那么到了今天,，因?yàn)槟忝總€(gè)月都在還按揭，可能這80萬還剩下40萬了,，那么你的負(fù)債金額就是40萬,。

至于說你買的那些黃金、汽車,、家具，如果要估值的話,，一定是現(xiàn)值,。尤其是買汽車一定要小心，你的新車一拿到手,，你再想出手,，10~20%就要打折打掉了。這是資產(chǎn)負(fù)債表的大致情況,。

Quiz思考題：

資產(chǎn)負(fù)債表的分析,，還有家庭保障表怎么制作，我們下節(jié)課再講,。這一節(jié)課的內(nèi)容已經(jīng)逐漸涉及到我們理財(cái)規(guī)劃的核心操作的部分了,，大家一定要嚴(yán)格按照我們課程講的內(nèi)容，結(jié)合自己的家庭情況實(shí)際來做,，嘗試著把自己家庭的現(xiàn)金流量表和資產(chǎn)負(fù)債表做出來,，先粗糙也沒關(guān)系，但一定要做,。好吧,，這節(jié)課就到這里，謝謝大家,。