一,、當(dāng)前關(guān)于持股鎖定的具體規(guī)則

       （一）全體股東

       所有股東（不區(qū)分大股東和小股東,，也不區(qū)分增資進入的股東和受讓老股進入的股東），上市之后均應(yīng)鎖定12個月,。該12個月期限自上市之日起計算,。

       （二）控股股東,、實際控制人及其關(guān)聯(lián)方

       該等股東在上市之后應(yīng)鎖定36個月。該36個月期限自上市之日起計算,。

       （三）董監(jiān)高股東

對于非董監(jiān)高范圍的管理人員,，需要遵守創(chuàng)業(yè)板股票上市后一年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓的股份鎖定要求；對于董監(jiān)高范圍內(nèi)的管理人員,，需要遵守以下鎖定要求：

–
自股票上市之日起1年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，且在任職期間內(nèi)每年至多轉(zhuǎn)讓25%,；

–
離職后半年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓,，但是上市后短期內(nèi)離職的需要增加鎖定時間，其中：上市后6個月內(nèi)申請離職的,，自申請離職之日起18個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓,；上市后第7至第12個月之間申請離職的，自申請離職之日起12個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓,。

（四）重要股東

對發(fā)行人業(yè)務(wù)有一定影響的股東,，或作為戰(zhàn)略投資者的股東，雖然其成為股東的期限已超過首發(fā)前十二個月,，也可能要延長上市鎖定期,，鎖定三十六個月,。

       （五）上市前以增資擴股方式進入的股東

1．創(chuàng)業(yè)板規(guī)定

       申報材料前6個月內(nèi)增資擴股進入的股東，該等增資部分的股份應(yīng)鎖定36個月,。該36個月期限自完成增資工商變更登記之日（并非上市之日）起計算,。

       申報材料前6個月之前增資擴股進入的股東，不受前述36個月鎖定期的限制,。

2．中小板規(guī)定

刊登招股意向書之日前12個月內(nèi)增資擴股進入的股東,，該等增資部分的股份應(yīng)鎖定36個月。該36個月期限自完成增資工商變更登記之日（并非上市之日）起計算,。

       刊登招股意向書之日前12個月之前增資擴股進入的股東,，不受前述36個月鎖定期的限制。

       根據(jù)目前中小板通常7～9個月的審核節(jié)奏來看,，上述“刊登招股意向書之日前12個月內(nèi)”的提法基本可以換算表述為“申報材料前3～5個月內(nèi)”,。

3．轉(zhuǎn)增、送紅股

IPO前十二個月內(nèi)進行過轉(zhuǎn)增,、送紅股,，視同增資擴股，鎖定三十六個月（從新增股份辦理完成工商登記手續(xù)起算）,。

但需要特別指出的是：

① 并非所有審核人員都認可將“刊登招股意向書之日前12個月內(nèi)”換算為“申報材料前3～5個月內(nèi)”的作法,。部分審核人員認為，應(yīng)將“刊登招股意向書之日前12個月內(nèi)”從嚴理解為“申報材料前12個月內(nèi)”,。

② 關(guān)于如何界定“12月內(nèi)”的審核標(biāo)準,，未來還可能會發(fā)生變化。

       （六）上市前以受讓老股方式進入的股東

1．創(chuàng)業(yè)板規(guī)定

       申報材料前6個月內(nèi)受讓老股進入的股東,，若該等老股受讓自控股股東,、實際控制人及其關(guān)聯(lián)方，則該等股份應(yīng)鎖定36個月,。該36個月期限自上市之日起計算,。

       申報材料前6個月之前受讓老股進入的股東，不受前述36個月鎖定期的限制,，但不排除被監(jiān)管機構(gòu)要求自愿承諾增加鎖定期,。

2．中小板規(guī)定

刊登招股意向書之日前12個月內(nèi)受讓老股進入的股東，若該等老股受讓自控股股東,、實際控制人及其關(guān)聯(lián)方,，則該等股份應(yīng)鎖定36個月。該36個月期限自上市之日起計算,。

       刊登招股意向書之日前12個月之前受讓老股進入的股東,，不受前述36個月鎖定期的限制。

       本段所述“刊登招股意向書之日前12個月內(nèi)”的提法同樣也可以換算表述為“申報材料前3～5個月內(nèi)”,。

（七）自愿延長承諾

此外,，公司股東可以自愿作出超過法定要求的承諾,。股東還可以追加承諾內(nèi)容，如“鎖定期+減持比例”的雙重承諾,。

二,、關(guān)于創(chuàng)業(yè)板董監(jiān)高入股自愿延長鎖定期承諾的部分案例