最近對(duì)'20日突破'并'3倍ATR止損'交易系統(tǒng)(20日突破并3倍ATR止損趨勢(shì)跟蹤交易系統(tǒng)的分析(原創(chuàng)))進(jìn)行了更多的思考,，看可以如何進(jìn)行改進(jìn)。

在這里大致總結(jié)一下,，按我覺得的重要程度排序,。

使用盈利后加倉的資金管理策略
當(dāng)前的資金管理策略是，每次買入均承擔(dān)6%的風(fēng)險(xiǎn),。一旦買入,，無論倉位如何，均不再進(jìn)行加倉,。這樣的策略使得大多數(shù)交易的倉位始終是100%,。也有部分交易，比如07年的3比交易,，由于買入時(shí)ATR較大(屬于追高）,，最后雖然獲得了很大的投資回報(bào)，但倉位卻始終只有66%,。若采用盈利后加倉的投資策略,，我們可以使得那些收益巨大的交易都達(dá)到更高的倉位。一個(gè)可以使用的盈利后加倉的投資策略是,，一開始投入風(fēng)險(xiǎn)2%, 即R=2%, 一旦止損位上升1/2R, 加倉2%的風(fēng)險(xiǎn),；止損位相對(duì)于最初值上升R, 則繼續(xù)加倉2%的風(fēng)險(xiǎn)。如此下去,，一直加倉到滿倉,。此外，我們還可以分析那些虧損的交易曾經(jīng)到達(dá)的最高點(diǎn)是多少,，以次來對(duì)"盈利后加倉"進(jìn)行更好的策略設(shè)計(jì) -- 避免剛加倉就跌,。

當(dāng)然，最終我們還是需要用實(shí)際數(shù)據(jù)模擬才能得出結(jié)論,。

選擇波動(dòng)更大的投資產(chǎn)品
趨勢(shì)交易基本上不怕股票跌,，因?yàn)榈脑捵疃鄵p失一個(gè)R左右。但一旦暴跌，在隨后的暴漲中往往會(huì)獲得數(shù)倍R的收益,。所以,，如果投資于波動(dòng)更大的ETF, 比如中小盤ETF，或者50ETF, 相信可以獲得更好的收益,。

投資產(chǎn)品的動(dòng)態(tài)調(diào)整
如果這這一波1664的行情,，可以先投資中小板,，再投資藍(lán)籌,，收益毫無疑問是會(huì)更加可觀。如果模型可以做到這一點(diǎn),，那會(huì)相當(dāng)不錯(cuò),。如果同時(shí)投資中小盤ETF和50ETF, 前面所說的盈利后加倉的策略可以使得中小盤ETF上會(huì)有更多的投資(因?yàn)橐婚_始漲得快，所以會(huì)被加倉),。但問題是,，何時(shí)應(yīng)該調(diào)倉呢？我還沒想到好方法,。

調(diào)整止損位以獲取更大的盈利風(fēng)險(xiǎn)比
當(dāng)前,，R=3*ATR是隨便選取的。我們可以嘗試使用其它的比例使得虧損減小,。當(dāng)然,，這也會(huì)降低系統(tǒng)的可靠度，使得盈利交易的比例減小,。

使用更好的買入賣出信號(hào)
20日突破買入可能只是一個(gè)比隨機(jī)信號(hào)好不了多少的入市信號(hào),。若結(jié)合使用其它的指標(biāo)，比如成交量,，以及一些衍生的指標(biāo)比如均線等等我們可能會(huì)得到更好的交易結(jié)果,。不過，我預(yù)感在買入信號(hào)方面很難有非常大的質(zhì)的改進(jìn),。原因是我們只跟隨趨勢(shì),，在買入時(shí)更本不知道大概在什么時(shí)候賣出。如果是這樣,，我們應(yīng)該用什么樣的買入信號(hào)呢,？短期反彈信號(hào)還是長(zhǎng)期信號(hào)？